Роад шоу что это

Содержание

Прежде всего road show — это многолетняя деловая практика, которая не утратила своего значения даже в период всеобщего распространения Интернета, видеоконференций и иных средств дистанционного общения.

ИСКУССТВО УБЕЖДЕНИЯ

Данное мероприятие предусматривает ряд встреч в различных городах и является настоящей проверкой для высшего управленческого звена компании на профессионализм и владение искусством убеждения.

ИНСТРУМЕНТ УЛУЧШЕНИЯ ИМИДЖА

Road show — значимый инструмент продвижения компании, улучшения ее имиджа, повышения инвестиционной привлекательности.

ИНТЕРАКТИВНОСТЬ

Основное преимущество road show заключается в первую очередь в интерактивности, то есть возможность пообщаться полноценно, чего не дает ни реклама, ни электронная почта, ни телефонный разговор.

ГИБКОСТЬ

Другое преимущество road show — гибкость. Оно может представлять собой повторяющийся набор действий, выполняемых в каждой стране (городе) примерно по одному и тому же сценарию. А может отличаться индивидуальным подходом, учитывающим специфику каждой страны (города).

Что такое роуд-шоу?

МОБИЛЬНОСТЬ

Еще одно существенное достоинство road show — оперативность и быстрота, возможность за небольшой срок посетить несколько стран и городов, рассказать инвесторам о своей компании и всех ее новостях.

Для чего компании участвуют в road show

Главная цель привлечение максимально возможных финансовых ресурсов. Кроме того, road show как процедура сбора информации об отношении потенциальных инвесторов к компании и отрасли, которую она представляет, позволяет понять, насколько компания привлекательна для инвестиционного сообщества. В частности, если road show проводится в целях IPO, то это обеспечивает возможность спрогнозировать, сколько акций компании и по какой цене готовы купить инвесторы, т. е. с высокой точностью определить спрос на них, а следовательно, понять, какими должны быть объем и цена размещения.

Для чего инвесторы участвуют в road show

На подобных встречах потенциальные инвесторы стремятся узнать по возможности полную историю компании, ее стратегию и миссию, корпоративную структуру, интересуются точкой зрения менеджеров и собственников предприятия на перспективы развития своего бизнеса. Интерес представляет и конъюнктура, тенденции отрасли, в которой работает эмитент.

Конкуренты, их доля и планы, преимущества и недостатки — тоже весьма традиционная для инвесторов тема обсуждения. И самое главное — потенциальный инвестор должен понять направление использования капитала, который компания планирует привлечь. Кроме того, road show — реальная возможность познакомиться с компании и ее собственниками, так как на подобных встречах оцениваются не только финансовые показатели предприятия и перспективы бизнеса, но и наиболее пристально — наличие команды менеджеров, их способность быстро принимать грамотные решения. Здесь очень важен человеческий фактор.

Организация road show

По форме road show напоминает гастроли с определенным маршрутом, программой выступлений и строгим регламентом. Чаще всего мероприятия проводятся в странах с наиболее развитым и капиталоеемким фондовым рынком — США, Великобритании. Теоретически в маршрутах компаний по мировым финансовым центрам могут значиться и азиатские мегаполисы, например Токио, Гонконг. В среднем road show занимает до двух недель.

Что такое роуд-шоу?

Мероприятия road show

Все мероприятия в рамках road show можно разделить на две части.

Первая — так называемые встречи когда проводятся конфиденциальные переговоры с представителем конкретного инвестора. Приватные беседы позволяют получить ответы на целый ряд вопросов, большинство из которых выходят за рамки стандартных сообщений.

Вторая — публичные мероприятия, презентации, брифинги, на которые приглашается широкий круг инвесторов и журналистов.

Во встречах должен быть задействован компании: президент, генеральный директор, директор по развитию и т. д. Все ключевые фигуры встречаются с инвесторами и детально отвечают на любые интересующие их вопросы.

Как правило, для организации и проведения road show (определение маршрута поездок, приглашение инвесторов и т. д.) чаще всего обращается к профессионалам в области IR, финансовым консультантам или, если речь идет об IPO, — к андеррайтеру.

ПРЕВОСХОДНОЕ СОВПАДЕНИЕ!

Свойства, цели и методы ROAD SHOW превосходно совпадают со свойствами, целями и методами МУЛЬТИМЕДИЙНЫХ презентаций.

1. Изучение финансовой отчетности не может заменить встречи с менеджментом. А если менеджмент вооружен

Алексей Яковицкий, аналитик United Financial Group:

Как известно, никакой телефонный разговор не может заменить живого человеческого общения. То же самое можно сказать и о процессе принятия инвестиционных решений портфельными управляющими. Ни ни детальное изучение финансовой отчетности, ни знакомство с отчетами компании не может заменить встречи с менеджментом. Такое общение позволяет инвесторам сформировать мнение о той команде, которой они фактически доверяют средства, находящиеся у них в управлении. С точки зрения такие встречи позволяют руководству понять те вопросы, которые волнуют инвестиционное сообщество и, таким образом, более эффективно способствовать повышению рыночной капитализации бизнеса.

2. У инвесторов хронический дефицит времени, они физически не могут просматривать большой объем бумажной информации, а вот общение и хорошая презентация привлекут их внимание.

Владимир Постоловский, аналитик Brunswick UBS:

Для любой компании заинтересованной в доступе к рынку капитала проведение road show это и правило хорошего тона, и необходимость. Инвесторы всегда приветствуют максимальную открытость со стороны компаний, в которые они вкладывают деньги, и особенно любят непосредственное общение с менеджментом, что позволяет им сформировать свое мнение о качестве управления бизнесом. Надо также понимать, что у инвесторов хронический дефицит времени, и они зачастую физически не могут просматривать большой объем бумажной информации, а вот общение и хорошо составленная презентация привлекут их внимание. Даже если компания уже вышла на рынок капитала, инвестор должен иметь возможность получать профессиональную информацию о ней и отслеживать динамику собственных инвестиций. Иными словами, система информирования инвестиционного сообщества должна работать на регулярной основе.

3. От этого растут акции!

Елена Роговина, аналитик по телекоммуникациям инвестиционной группы «Атон»:

На самом деле это один из самых эффективных инструментов для привлечения внимания инвесторов — если посмотреть на график динамики цен акций связьинвестовских дочек накануне консолидации, видно, что пик роста цен пришелся именно на время road show. Еще один пример — «ВолгаТелеком» и «Уралсвязьинформ», которые чаще других региональных телекомов общаются с инвесторами лицом к лицу. Их акции растут лучше остальных во многом благодаря этому. Возможность задать вопрос напрямую руководству компании для инвестора важна не менее чем хорошие финансовые показатели.

4. В короткий срок ознакомить большое число заинтересованных лиц с финансовыми, операционными и другими результатами компаний, обрисовать перспективы их развития! Только

Константин Чернышев, заместитель руководителя функционального блока Аналитических исследований Финансовой корпорации «НИКойл»:

Road show для эмитентов остается одним из наиболее эффективных способов взаимодействия с инвесторами, особенно в преддверии важных с точки зрения рынков капитала мероприятий. Они позволяют в короткий срок ознакомить большое число заинтересованных лиц с финансовыми, операционными и другими результатами компаний, обрисовать перспективы их развития. Причем непосредственное взаимодействие с представителями компаний позволяет инвесторам получить ответы на интересующие их вопросы напрямую. Мне представляется, что в ближайшее время road show приобретет еще большее значение для российских эмитентов в связи с растущим интересом к нему инвесторов.

5. Потенциальные инвесторы хотят посмотреть на представителей компании: что это за люди, какое они производят впечатление. Представителям компании необходима

Давид Якобашвили, председатель совета директоров ОАО

Потенциальные инвесторы хотят посмотреть на представителей компании: что это за люди, какое они производят впечатление. Как и везде, здесь важен человеческий фактор. На бумаге вы можете читать все что угодно, вам может все нравиться, но потом вы видите людей и понимаете, что с ними не так. И вы просто не покупаете бумаги этой компании.

6. При общении с инвесторами на каждый вопрос нужно отвечать вдумчиво и обстоятельно. И увлекательно.

Валерий Гольдин, по международным связям и отношениям с инвесторами ОАО «ВымпелКом»:

«Нам приходилось отвечать и на некоторые отвлеченные вопросы, например об экономической ситуации в России. В целом вариант «автопилота» при общении с инвесторами не проходит — на каждый вопрос нужно отвечать вдумчиво и обстоятельно. Вы должны постараться дать инвестору всю возможную информацию, какая бы его ни интересовала».

7. Road show — это финансовые гастроли. Декорации —

Дэвид Херберт, управляющий директор ING Barings, финансовый консультант «Мобильных ТелеСистем»:

Road show — это своего рода финансовые гастроли, во время которых потенциальные инвесторы могут задавать интересующие их вопросы, с тем чтобы в дальнейшем принять решение.

Источник: www.md-promotion.ru

Road show и мультимедийные презентации

Что означает в современном деловом мире словосочетание road show, которое словарь английского языка определяет как «гастрольное представление»?

ПРЯМОЕ ОБЩЕНИЕ
Прежде всего road show — это многолетняя деловая практика, которая не утратила своего значения даже в период всеобщего распространения Интернета, видеоконференций и иных средств дистанционного общения.

ИСКУССТВО УБЕЖДЕНИЯ
Данное мероприятие предусматривает ряд встреч в различных городах и является настоящей проверкой для высшего управленческого звена компании на профессионализм и владение искусством убеждения.

ИНСТРУМЕНТ УЛУЧШЕНИЯ ИМИДЖА
Road show — значимый инструмент продвижения компании, улучшения ее имиджа, повышения инвестиционной привлекательности.

ИНТЕРАКТИВНОСТЬ
Основное преимущество road show заключается в первую очередь в интерактивности, то есть возможность пообщаться полноценно, чего не дает ни реклама, ни электронная почта, ни телефонный разговор.

ГИБКОСТЬ
Другое преимущество road show — гибкость. Оно может представлять собой повторяющийся набор действий, выполняемых в каждой стране (городе) примерно по одному и тому же сценарию. А может отличаться индивидуальным подходом, учитывающим специфику каждой страны (города).

МОБИЛЬНОСТЬ
Еще одно существенное достоинство road show — оперативность и быстрота, возможность за небольшой срок посетить несколько стран и городов, рассказать инвесторам о своей компании и всех ее новостях.

Для чего компании участвуют в road show
Главная цель компании-эмитента — привлечение максимально возможных финансовых ресурсов. Кроме того, road show как процедура сбора информации об отношении потенциальных инвесторов к компании и отрасли, которую она представляет, позволяет понять, насколько компания привлекательна для инвестиционного сообщества. В частности, если road show проводится в целях IPO, то это обеспечивает возможность спрогнозировать, сколько акций компании и по какой цене готовы купить инвесторы, т. е. с высокой точностью определить спрос на них, а следовательно, понять, какими должны быть объем и цена размещения.

Для чего инвесторы участвуют в road show
На подобных встречах потенциальные инвесторы стремятся узнать по возможности полную историю компании, ее стратегию и миссию, корпоративную структуру, интересуются точкой зрения менеджеров и собственников предприятия на перспективы развития своего бизнеса. Интерес представляет и конъюнктура, тенденции отрасли, в которой работает эмитент.

Конкуренты, их доля и планы, преимущества и недостатки — тоже весьма традиционная для инвесторов тема обсуждения. И самое главное — потенциальный инвестор должен понять направление использования капитала, который компания планирует привлечь. Кроме того, road show — реальная возможность познакомиться с топ-менеджментом компании и ее собственниками, так как на подобных встречах оцениваются не только финансовые показатели предприятия и перспективы бизнеса, но и наиболее пристально — наличие команды менеджеров, их способность быстро принимать грамотные решения. Здесь очень важен человеческий фактор.

Организация road show
По форме road show напоминает гастроли с определенным маршрутом, программой выступлений и строгим регламентом. Чаще всего мероприятия проводятся в странах с наиболее развитым и капиталоеемким фондовым рынком — США, Великобритании. Теоретически в маршрутах компаний по мировым финансовым центрам могут значиться и азиатские мегаполисы, например Токио, Гонконг. В среднем road show занимает до двух недель.

Мероприятия road show
Все мероприятия в рамках road show можно разделить на две части.

Первая — так называемые встречи «один-на-один», когда проводятся конфиденциальные переговоры с представителем конкретного инвестора. Приватные беседы позволяют получить ответы на целый ряд вопросов, большинство из которых выходят за рамки стандартных рекламно-презентационных сообщений.

Вторая — публичные мероприятия, презентации, брифинги, пресс-конференции, на которые приглашается широкий круг инвесторов и журналистов.

Во встречах должен быть задействован топ-менеджмент компании: президент, генеральный директор, директор по развитию и т. д. Все ключевые фигуры встречаются с инвесторами и детально отвечают на любые интересующие их вопросы.

Как правило, для организации и проведения road show (определение маршрута поездок, приглашение инвесторов и т. д.) компания-эмитент чаще всего обращается к профессионалам в области IR, финансовым консультантам или, если речь идет об IPO, — к андеррайтеру.

МУЛЬТИМЕДИА-ПРЕЗЕНТАЦИИ — ПРЕВОСХОДНОЕ СОВПАДЕНИЕ!
Свойства, цели и методы ROAD SHOW превосходно совпадают со свойствами, целями и методами МУЛЬТИМЕДИЙНЫХ презентаций.

1. Изучение финансовой отчетности не может заменить встречи с менеджментом. А если менеджмент вооружен МУЛЬТИМЕДИА-ПРЕЗЕНТАЦИЕЙ!

Алексей Яковицкий, аналитик United Financial Group:

Как известно, никакой телефонный разговор не может заменить живого человеческого общения. То же самое можно сказать и о процессе принятия инвестиционных решений портфельными управляющими. Ни конференц-звонок, ни детальное изучение финансовой отчетности, ни знакомство с отчетами компании не может заменить встречи с менеджментом. Такое общение позволяет инвесторам сформировать мнение о той команде, которой они фактически доверяют средства, находящиеся у них в управлении. С точки зрения компании-эмитента такие встречи позволяют руководству понять те вопросы, которые волнуют инвестиционное сообщество и, таким образом, более эффективно способствовать повышению рыночной капитализации бизнеса.

2. У инвесторов хронический дефицит времени, они физически не могут просматривать большой объем бумажной информации, а вот общение тет-а-тет и хорошая презентация привлекут их внимание. МУЛЬТИМЕДИА-ПРЕЗЕНТАЦИЯ!

Владимир Постоловский, аналитик Brunswick UBS:

Для любой компании заинтересованной в доступе к рынку капитала проведение road show это и правило хорошего тона, и необходимость. Инвесторы всегда приветствуют максимальную открытость со стороны компаний, в которые они вкладывают деньги, и особенно любят непосредственное общение с менеджментом, что позволяет им сформировать свое мнение о качестве управления бизнесом. Надо также понимать, что у инвесторов хронический дефицит времени, и они зачастую физически не могут просматривать большой объем бумажной информации, а вот общение тет-а-тет и хорошо составленная презентация привлекут их внимание. Даже если компания уже вышла на рынок капитала, инвестор должен иметь возможность получать профессиональную информацию о ней и отслеживать динамику собственных инвестиций. Иными словами, система информирования инвестиционного сообщества должна работать на регулярной основе.

3. МУЛЬТИМЕДИА-ПРЕЗЕНТАЦИИ! От этого растут акции!

Елена Роговина, аналитик по телекоммуникациям инвестиционной группы «Атон»:

4. В короткий срок ознакомить большое число заинтересованных лиц с финансовыми, операционными и другими результатами компаний, обрисовать перспективы их развития! Только МУЛЬТИМЕДИА-ПРЕЗЕНТАЦИЯ!

5. Потенциальные инвесторы хотят посмотреть на представителей компании: что это за люди, какое они производят впечатление. Представителям компании необходима МУЛЬТИМЕДИА-ПРЕЗЕНТАЦИЯ!

Давид Якобашвили, председатель совета директоров ОАО «Вимм-Билль-Данн»:

Потенциальные инвесторы хотят посмотреть на представителей компании: что это за люди, какое они производят впечатление. Как и везде, здесь важен человеческий фактор. На бумаге вы можете читать все что угодно, вам может все нравиться, но потом вы видите людей и понимаете, что с ними что-то не так. И вы просто не покупаете бумаги этой компании.

6. При общении с инвесторами на каждый вопрос нужно отвечать вдумчиво и обстоятельно. И увлекательно. МУЛЬТИМЕДИА-ПРЕЗЕНТАЦИЯ!

Валерий Гольдин, вице-президент по международным связям и отношениям с инвесторами ОАО «ВымпелКом»:

7. Road show — это финансовые гастроли. Декорации — МУЛЬТИМЕДИА-ПРЕЗЕНТАЦИЯ!

Дэвид Херберт, управляющий директор ING Barings, финансовый консультант «Мобильных ТелеСистем»:

Источник: www.advertology.ru

Road show как этап эмиссии ценных бумаг: особенности проведения и примеры

Road show – презентация компании перед привлечением инвестиций посредством выпуска ценных бумаг в форме прямого общения в потенциальными инвесторами.

Обычно такое мероприятие проводят топ-менеджеры компании.

Важным фактором успешного проведения презентации является постоянный и открытый диалог с действующими и будущими инвесторами.

Порядок проведения Road show

Данная процедура является частью одного из этапов эмиссии ценных бумаг (IPO) и производится на территории потенциальных инвесторов (чаще всего в развитых крупных городах и странах).

Встречи проходят один на один или c группой лиц. После презентации руководитель компании отвечает на вопросы инвесторов.

Важно провести грамотно Road show так, чтобы у инвесторов сложилось впечатление, что компания стоит намного больше, чем он готов заплатить. В ходе презентации рассказывается об успехах компании, результатах деятельности, действующем положении на рынке, отношении с поставщиками, партнерами, а также освещаются все аспекты превосходства над конкурентами.

Кроме того, необходимо обозначить планы и перспективы развития компании именно не территории инвестора. Успех всей кампании зависит от профессиональных навыков финансового директора и качества его взаимодействия с командой и IR-службой.

Каковы кредитные предпочтения россиян в 2022 году: исследование Bankiros.ru 19.09.2022
Россия продолжит платить по госдолгу, несмотря на ужесточение ограничений 25.05.2022
Банк России протестирует смарт-контракты на платформе цифрового рубля 25.05.2022
Орешкин ждет от “правильных решений” от Центробанка 20.05.2022
Глава ФРС заявил о готовности повышать процентную ставку 18.05.2022

Сколько длится Road show?

Время проведения презентации занимает от двух до трех недель. Этого должно хватить, чтобы объехать всех потенциальных инвесторов и сформировать представление о потенциальном спросе на бумаги компании.

Также живое общение помогает увидеть реакцию людей на деятельность компании и понять, в каком направлении двигаться.

Такие встречи очень важны, потому что крупные игроки фондового рынка не делают вложений, не проведя предварительно переговоры с директором компании. Поэтому отсутствие топ-менеджера на презентации может негативно сказаться на принятии решений инвесторами.

Кроме того, этого промежутка времени должно хватить инвесторам, чтобы проанализировать деятельность организации и понять пути ее дальнейшего развития.

План действий по подготовке к Road show

Для успешного проведения Road show необходимо:

Составить список потенциальных инвесторов. Это значительно сэкономит время. Важно сконцентрировать приоритеты и остановиться на реальных инвесторах.
Постановка целей Road show (их может быть несколько: увеличить прибыль компании, изменить стратегию развития компании посредствомэмиссии акций и выхода на публичный рынок, привлечение заемного капитала).
Разработка презентации. Важно грамотно и емко рассказать об истории компании, ее достижениях, стратегии и планах дальнейшего развития, динамике роста. Сюда же входит и доступное размещение информации (на сайте компании или печатать в СМИ).
Наладить каналы обратной связи с инвесторами.

Информацию следует подавать в максимально открытой и доступной форме. Важно – она должна быть правдивой.

Больше всего инвесторов интересуют не исторические операционные и финансовые результаты, а дальнейшее развитие компании.

Поэтому необходимо грамотно и правдиво составить план развития, учитывая силы и возможности бизнеса.

Необходимо провести сравнение с прямыми конкурентами, показать главные отличия и преимущества над ними.

Виды Road show

Всего выделяют две схемы проведения Road show:

Deal. Здесьосновная цель – привлечение инвестиций и подписание контракта. Это классическая схема. Организуется обычно инвестбанком или брокером компании. Обычно такие встречи длятся от 20 минут до 1 часа. При наличии взаимного интереса продолжительность встречи может значительно увеличится.
Non-deal. Основная цель – PR-кампания и подогрев интереса к деятельности компании, повышение известности, узнаваемости, распространение информации в СМИ.

Несколько ярких примеров Road show

В 2012 году Facebook провел девятидневное Road show. Выступление Марка Цукерберга занимало всего 10 минут. По итогам первичного Road show удалось привлечь 16 миллиардов долларов. Но стоимость акций упали в два раза.

Компания BMW так же проводила Road show. Это стало провалом для компании. Представители компании оказались не подготовленными к вопросам инвесторов, слабо оперировали цифрами. А потом свалили свою неподготовленность на плохое самочувствие, тем самым вызвав еще большее недоверие.

Так же стоить отметить Road show созданной компанией The Coca-Cola Company с их знаменитым на весь мир грузовиком, который развозит напитки под песню « Праздник к нам приходит». Но это больше социально-ориентированный проект. Суть его заключается в следующем: сотрудники компании посещают детские дома и дарят подарки детям, проводят театрализованные постановки и конкурсы.

Каждая компания стремится придумать что-то новое, не похожее на остальных, для привлечения внимания, узнаваемости и, в конечном итоге, денежных средств.

Каковы кредитные предпочтения россиян в 2022 году: исследование Bankiros.ru 19.09.2022
Россия продолжит платить по госдолгу, несмотря на ужесточение ограничений 25.05.2022
Банк России протестирует смарт-контракты на платформе цифрового рубля 25.05.2022
Орешкин ждет от “правильных решений” от Центробанка 20.05.2022
Глава ФРС заявил о готовности повышать процентную ставку 18.05.2022

Источник: vashkaznachei.ru