Анализ доходов и расходов организации проводится по данным ф. № 2 «Отчет о финансовых результатах». В ней содержится информация о всех видах доходов и расходов за отчетный и предыдущий периоды в поквартальном, полугодовом, девятимесячном и годовом разрезах. Это позволяет каждому экономическому субъекту анализировать в динамике состав и структуру доходов и расходов, их изменение, а также рассчитывать ряд коэффициентов, свидетельствующих об эффективности использования доходов и целесообразности произведенных расходов в сравнении с полученными доходами.
Анализ информационных сведений о доходах ОАО «Комфорт» за отчетный и предыдущий годы проводится по данным табл. 6.8. Как свидетельствуют эти данные, доходы организации в отчетном периоде по сравнению с предыдущим периодом увеличились на 439,3 тыс. руб. , что составляет , т.е. на 10 % возросли доходы предприятия, а уменьшились они главным образом на 2,76 пункта за счет чистого дохода.
Наибольший удельный вес в доходах предприятия занимает выручка от реализации (98,84 % в предыдущем году и 96,09 % — в отчетном). Остальные доходы составляют менее 5 % по каждой статье доходов. Как показывают данные табл. 6.7, на все другие статьи доходов (п. 2, п. 3, п. 4, п. 5, п. 6) в общей сумме за отчетный год приходится лишь 1,16 %. В целом доходы в связи с ростом выручки от продаж на 299,4 тыс. руб. увеличились в отчетном году по сравнению с предыдущим годом на 439,3 тыс. руб.
Экономика 10 класс (Урок№13 — Экономика фирмы: выручка и прибыль.)
Следует заметить, что в составе доходов предприятия (кроме доходов от продаж) имеются и доходы, полученные от операционной и прочей деятельности. Так, предприятие в отчетном году получило прочие операционные доходы в сумме 184,1 тыс. руб., а прочие финансовые доходы и прочие доходы составили соответственно 0,4 и 6,9 тыс. руб. Данные табл.
6.8 свидетельствуют о том, что в операционных доходах наибольший удельный вес занимают доходы от невостребованной поставщиками кредиторской задолженности, по которой истек срок исковой давности (45,2 %), и от реализации прочих оборотных активов (21,3 %). В структуре прочих доходов наибольший удельный вес имеют доходы от реализации необоротных активов (74,9 %). Доходов от участия в капитале предприятие не получает.
Расходы организации (табл. 6.9) также увеличились на 111,8 тыс. руб., что составляет . Так, себестоимость проданных товаров и продукции, выполненных работ и предоставленных услуг в предыдущем году составила 57,97 % от общей суммы расходов; административные расходы — 25,11 %, прочие операционные расходы — 9,8 %, а в отчетном году — соответственно 52,6; 20,64; 16,33 %, что свидетельствует о существенном увеличении доли прочих операционных расходов (+6,52 пункта) и сокращении доли себестоимости (-5,37 пункта) и административных расходов (-4,47 пункта).
Для проведения качественного контроля и мониторинга динамики и структуры операционных и прочих расходов предприятия необходимо детально конкретизировать направления использования его средств во избежание нецелесообразных расходов и для своевременного их устранения (табл. 6.10).
Факторы производства и факторные доходы | Подготовка к ЕГЭ по Обществознанию
Данные табл. 6.9 показывают, что наибольший удельный вес из всех видов расходов занимают операционные расходы (98,8 %). В операционных расходах большую долю (47,5 %) составляют административные расходы и прочие операционные расходы (37,6 %). В структуре прочих операционных затрат 15,2 % занимают расходы на исследования и разработки и 66,2 % — прочие затраты операционной деятельности.
Несмотря на практическую значимость анализа состава и структуры доходов и расходов, организации следует все-таки углубить его проведение, используя коэффициентные методы финансового анализа, характеризующие степень эффективности использования (расходования) этих средств на основе данных табл. 6.11.
Данные табл. 6.11 показывают, что в отчетном году по сравнению с предыдущим годом темпы роста доходов превышают темп роста расходов на 2,7 %, в результате и темпы роста прибыли высокие (188,5 %). Результаты анализа свидетельствуют об увеличении рентабельности: активов — с 2,6 до 4,7 % и продаж — с 8,4 до 14,8 %, т. е. прирост составил 76,2 %. Доля выручки от продаж в доходах понизилась с 0,99 до 0,96, в то время как доходы на 1 руб. активов увеличились с 32 коп. до 33 коп.
Качественные показатели расходов увеличились: рентабельность расходов — с 9,1 в предыдущем году до 16,6 % в отчетном году; доходы на 1 руб. расходов повысились с 1,09 руб. до 1,17 руб., т. е. на 7,3 %.
Анализ рентабельности оборота
Как уже отмечалось выше, в теории и практике финансового анализа в целях оценки эффективности деятельности предприятия используются разнородные показатели доходности, различающиеся как целями применения, так и методикой их расчета и интерпретации. Это создает проблему их взаимной увязки и, самое главное, обоснования того показателя, который может быть использован как обобщающий критерий эффективности деятельности. Наличие такого обобщающего показателя, рассматриваемого как критерий оценки эффективности деятельности, позволяет создать целостную картину финансового состояния организации и охарактеризовать его перспективы. При этом изменение всех остальных показателей частного характера рассматривается с позиции их влияния на обобщающий показатель. Тем самым обеспечивается взаимная увязка показателей, с разных сторон характеризующих эффективность деятельности организации.
Показатели прибыльности (рентабельности) позволяют дать оценку эффективности использования менеджментом предприятия его активов. Эффективность работы менеджмента определяется соотношением чистой прибыли, определяемой различными способами, с суммой активов, использованных для получения этой прибыли.
Данная группа показателей формируется в зависимости от фокуса исследования эффективности. Аналитика могут интересовать эффективность использования оборотных средств, основных активов, собственного капитала. Исходя из целей анализа, формируются компоненты показателя: величина прибыли (чистая, операционная, прибыль до уплаты налога) и величина актива или капитала, которые порождают эту прибыль. В дальнейшем во избежание терминологического недоразумения будем считать термины «рентабельность» и «прибыльность» синонимами. В данном контексте эти показатели имеют смысл английского слова «return on . «, что буквально означает «отдача от . «, например, «отдача от использования оборотных активов».
Анализ затратных показателей рентабельности
Наиболее распространенным показателем данной группы является коэффициент окупаемости (покрытия) затрат , который исчисляется отношением прибыли к сумме операционных затрат. Данный показатель характеризует способность предприятия самостоятельно покрывать свои расходы прибылью.
Обзор литературных источников по методике исчисления затратных показателей рентабельности показал, что здесь существует ряд проблем:
– как определять уровень данного показателя — по произведенной или по реализованной продукции;
– какую прибыль следует принимать в расчет (брутто-прибыль до выплаты процентов и налогов, прибыль до выплаты налогов или чистую прибыль).
Относительно первой проблемы наше мнение однозначное: пока продукция не реализована, мы не можем знать, каким будет финансовый результат -положительным или отрицательным. Если произведенная продукция окажется невостребованной, то это прямой убыток для предприятия. Поэтому предполагать, что предприятие будет иметь такую же прибыльность по нереализованной продукции, как и по реализованной, не совсем корректно, поскольку оставшаяся продукция может быть реализована совсем по другим ценам. Если в основу расчета прибыли положить средний уровень сложившихся цен, то мы получим тот же уровень рентабельности, что и по реализованной продукции. Такого же мнения на этот счет придерживается и Ж. Ришар: «. Нельзя сравнивать прибыль с объемом производства за отчетный год (проданная продукция + продукция на складе), так как потенциальная прибыль за продукцию, лежащую на складе, не может быть учтена».
Исходя из этого, можно сделать вывод, что такой показатель не имеет смысла и при исчислении коэффициента окупаемости затрат нужно учитывать реальный финансовый результат, выявленный в процессе реализации продукции, и соотносить его с затратами, приходящимися на реализованную продукцию.
Что же касается второй проблемы, то большинство авторов используют для расчета данного показателя прибыль от реализации продукции до налогообложения. Некоторые, к примеру, И.А. Бланк, в данной ситуации предпочтение отдают чистой прибыли после уплаты налогов. Другие считают целесообразным рассчитывать рентабельность затрат одновременно по нескольким показателям: балансовой прибыли, чистой прибыли, прибыли от реализации продукции после уплаты процентов до налогообложения.
Динамика прибыли
Цель любой коммерческой организации — получение прибыли.
Именно поэтому важно понимать, какую динамику имеет прибыльность в каждый конкретный момент времени и чем она обусловлена.
Цели, компоненты и способы анализа
Регулярный мониторинг показателей прибыльности позволяет определить:
- Точный размер прибыли за каждый конкретный период;
- Устойчивость компонентов прибыли;
- Среднюю прибыльность в перспективе.
Динамика прибыли необходима для контроля планов по реализации товаров и услуг и для формирования будущей стратегии компании. Расширение ассортимента, увеличение выпуска, установка нового оборудования, открытие новых филиалов — все эти решения принимаются именно на основе показателей прибыльности. Кроме того, динамика прибыли играет важную роль для партнеров по бизнесу и потенциальных инвесторов.
- Валовая (это выручка за вычетом обязательных платежей и себестоимости продукции/услуг);
- От продаж (валовая прибыль за вычетом операционных расходов, т.е. всех расходов, не связанных с себестоимостью продукции/услуг);
- Чистая (итоговая величина прибыли после уплаты всех налогов).
Каждый из этих показателей имеет свое значение для предприятия. Например, величина валовой прибыли показывает, как компания осуществляет ежемесячное финансирование бизнеса. Что касается чистой прибыли, то она является главным показателем работы компании и позволяет расширять бизнес, увеличивать фонд заработной платы, повышать доходы учредителей. Нулевая или отрицательная динамика чистой прибыли, особенно в течение нескольких отчетных периодов, обычно служит сигналом для сокращения или ликвидации фирмы.
Способы анализа прибыльности:
- Вертикальный анализ заключается в изучении всех составляющих прибыли и их количественных изменений.
- Горизонтальный анализ позволяет отслеживать требуемый параметр за различные промежутки времени.
- Факторный анализ помогает выявить источники повышения прибыли.
Динамика прибыли компании
В первые несколько лет любое предприятие работает в убыток, и динамика его прибыли отрицательная. Это объясняется многими факторами: большие затраты на рекламу, узкий круг клиентов, появление непредвиденных финансовых и юридических трудностей. Постепенно величина валовой прибыли становится достаточной для того, чтобы покрывать все ежемесячные расходы компании. Это означает, что фирма преодолела точку безубыточности. Далее, у компании появляется чистая прибыль.
При грамотном ведении бизнеса быстрыми темпами растет чистый доход, на втором месте стоит прибыль от продаж, а на третьем — валовая выручка.
Чтобы чистая прибыль неизменно росла, необходимо следить за рентабельностью (отношение прибыли к затратам) бизнеса. Этот показатель должен быть на уровне конкурентов или выше.
Л юбое предприятие, независимо от направления своей деятельности, должно регулярно проводить динамику прибыли и делать на основе исследований грамотные экономические выводы. Это обеспечит устойчивый рост компании не только в краткосрочной, но и в долгосрочной перспективе.
Источник: answr.pro
Анализ динамики прибыли и факторов, влияющих на нее.
Прибыль выполняет функции:1)яв-ся критерием и пок-ем,хар-щим фин. деят. пред-ия;2)стимулирующая (стимул работников лучше работать);3)яв-ся важнейшим источником функц-ния бюджета.
Виды:1)валовая=Qпрод-с/с; 2)прибыль от продаж=валовая-УР-КР;
3)Прибыль до н/о=Пр.от продаж+%полученные-%уплачен.+приб.от участия в др.организ.+Операц.дох-Опер.расх+внереал.дох.-внереал.расх.;
4)чистая приб.=пр.до н/о+Отлож.налог.активы-Отлож.налог.обяз-ва-текущий налог на прибыль.
Прибыль формир. под влиянием факторов:1) внешние (природн.условия; сост.рынка; норма амортизации; система налогообл.; объем и кач-во ресурсов); 2) внутренние (кач-во продукции; политика ценообразования; уровень с/с затрат; технич. состоян. производ. фондов; матер. положение и заинтересов.работников).
При анализе прибыли мы изучаем:1)динамику и стр-ру приб.;2)опред влиян отдел факторов на приб; 3)рассм диамику и состав прочих дох и расх; 4)провести анализ общей суммы дох и расх орг-ии; 5)проанализир исп-ие приб.; 6)провести анализ взаимосвязи объема затрат и прибыли; 7)выявить резервы увелич. прибыли.
Источник инфо-Форма 1,Ф2.
Общая оценка динамики прибыли, ее состава и стр-ры дается по данным горизонт. и вертикал. анализа.
(наименование, н и к года, откл, т.р., уд. вес на ни к года и откл.).
Анализируем все пок-ли формы №2.
Важно определить фак-ры, кот. обеспечили изменение приб. от продаж в отч. период. по сравнению с пред. период.
Сначала определяют дополнит. выручку от продаж прод-ии, кот. пред-ие получило в связи с изменением цен под влиянием инфляции. Нужно выручку от продаж продукции в отч. году выразить в сопоставимых ценах пред. периода, т.е.
Q’выр = Qвыр / Yцен; Yцен = (100 + ∆%цен)/100, где Q’выр – выручка от продаж продукции в сопоставимых ценах, руб.; Qвыр – выручка от продаж продукции в отч. периоде в действующих ценах, руб.; Yцен – индекс цен; ∆%цен – % изм-ия цен на прод-ию в отч. период по сравн. с пред. период.
1.Влияние изменения цен на выручку от продаж опред. по формуле: ∆Qвыр.цен = Qвыр − Q’выр.
2.Влияние изм-ия объема выручки от продаж прод-ии:
∆Пвыр = ((Qвыр.отч − Qвыр.пр − ∆Qвыр.цен) × Rпродаж пр) / 100, (R=Прибыль/выручку).
∆Пцен = ∆Qвыр.цен (дополнит объем выручки)× Rпрод.пр / 100.
3) изменение с/с проданных товаров, прод-ии:
∆Пс = (с/с отч / Qвыр.от − с/с пр / Qвыр.пр) × Qвыр.от.
4) изменение коммерч. расходов:
∆Пкр = (КР отч / Qвыр.от − КР пр / Qвыр.пр) × Qвыр.от.
5) изменение управленч. расходов:
∆Пупр = (УР от / Qвыр.от − УР пр / Qвыр.пр) × Qвыр.от.
Анализ рентабельности
При анализе рент-ти надо определить отдельн. пок-ли рент-ти в отч. и пред. период, установить тенденцию их изм-ия и определить влияние отд. факторов на каждый из пок-ей. Источник инфо -формы 1 и 2.
1). Рент-ть издержек Rизд показывает, ск. валовой прибыли пред-ие имеет на 1 руб. с/с проданных товаров, прод-ии ( прибыль валовая / с/с проданных товаров).
Rизд. будет повышаться, если темпы роста валовой приб. выше т. р. с/с проданной прод-ии.
2.С/с прод. товаров
(пред, отч, т.р.).
2). Рент-ть произв-ой деят-ти показывает, ск. приб. от продаж приходится на 1 руб. затрат на производство реализ-й прод-ии, т.е.
Rдеят=Ппрод/(Сп+КР+УР)×100,где Ппрод-прибыль от продаж.
1. Прибыль от продаж
2.С/с прод. товаров
5.Рент-ть произ. деят-ти
З. Рент-ть продаж показывает, ск. прибыли имеет пред-ие с 1 руб. продаж. Rпрод =П прод/Qвыр×100.
1.Выручка от прод. товаров
2.Зат-ты на продан-е товары
3.Прибыль от продаж
Анализ-ют рент-ть к-ла пред-ия как в целом, так и отдельных его слагаемых (собственного, заёмного, перманентного, основного, оборотного, производственного и др.). Рент-ть всего к-ла пред-ия хар-ет сумму прибыли на 1 руб. к-ла пред-ия и опред-ся отношением приб до н/о к ВБ.
Рент-ть собст-го к-ла опред-ся по формуле Rск = Пд.нал / СК × 100, где СК – величина соб. к-ла.
Рент-ть ЗК опред. по формуле Rзк = Пд.нал / ЗК × 100
Рентабельность оборотных средств Rос = Пд.нал / ОС × 100.
Если темпы роста прибыли выше т. р. средней вел-ны к-ла, то имеет место повышение рент-ти к-ла.
2.Средняя вел-на к-ла
4.Выручка от продажи
5.Приб. до н/о на 1 руб. выручки от продаж(1/4)
Анализ деловой активности
Дел. активность пред-ия проявляется в повышении уровня эфф-ти исп-ия его ресурсов и ускорении оборач-ти оборотных средств, а также в степени выполнения заданий бизнес-плана по осн. пок-ям и по обеспечению заданных темпов роста.
Оптимально соотношение: Jп > Jq > Jaв,к > 100%, где Jп, Jq,Jав.к — соответственно темп изменения приб. до н/о, объём продаж и авансированного к-ла.
Определяют и анализ-ют динамику изм-ия пок-ей дел. активности:
1. Производительность труда q=Qпрод/Р (среднеспис.числен)
2. Ресурсоотдача, хар-щая объём продаж прод-ии, приходящейся на 1 руб, средств, вложенных в деят-ть пред-ия =Qпрод/ВБ (средняя за период).Он отражает кол-во оборотов всего к-ла пред-ия за рассм-ый период.
3. Фондоотдача ОС–показывает эф-ть исп-ия средств пред-ия: fотд=Qпрод/Ф осн (средняя велич.ОС)
4. К-т оборач-ти собств. капитала –показывает скорость оборота СК и величину выручки в рублях, приходящейся на 1 руб. вложенного СК, т.е Коб.ск=Qпрод/СК ср (средняя велич.СК)
5. К-т оборач-ти мобильных средств –показывает скорость оборота всех оборотных средств орг-ии, т.е. Кмоб=Q прод/ТАср (средняя за величина текущих активов).
6. К-т оборач-ти матер-ых оборотных средств –показывает число оборотов запасов =Qпрод/Зср (средняя вел-на запасов).Повышение этого пок-ля свидетельствует о снижении производственных запасов.
7. Средний срок оборач-ти запасов в днях Fз=365/Кз (к-т об-ти матер. оборот. средств).
8. К-т оборач-ти гот. прод-ции –показывает скорость оборота ГП: Кгп=Qпрод/ГПср (остатки готов прод).Повышение этого коэфф. свид. о росте спроса на прод-ию пред-ия, а снижение- о затоваривании гот.прод-ей.
9. К-т оборач-ти ДЗ –показывает расширение или снижение коммерч. кредита, предост-ого пред-ем, т е К зд =Qпрод/ДЗср
10. Средний срок оборота ДЗ (в днях) –показывает средний срок погашения ДЗ: К=365/К дз (число оборотов ДЗ).Снижение этого пок-ля оценивается положительно.
11. К-т обор-ти КЗ (число оборотов) Ккз показывает расширение или снижение коммерч. кредита, представляемого пред-ию. (Qпрод/K3ср). Рост этого пок-ля означает увеличение скорости оплаты зад-ти пред-ия, а снижение- рост покупок в кредит.
12. Средний срок оборота КЗ отражает средний срок возврата долгов пред-ем по текущим обяз-вам. (365/Кк.з- к-т оборач-ти КЗ ).
13.Продол-ть операц.цикла = оборач-ть ДЗ в днях+оборач-ть запасов в днях.
14.Продол-ть финанс. цикла = операц. цикл- оборач-ть КЗ в днях.
Анализ движения ДС
Движ ДС-непрерывный поток поступления и выбытия ДС.
Поступление ДС-полож поток,выбытие-отрицательный.Разность между ними-чистый ден поток.
Ден потоки раздел-ся:1)по видам: текущ,инвестиц, финанс. 2)по подразделениям:основн деят-ть и отдел структ подразделения 3)по времени:отчет,оперативн (текущий),прогнозн. 4)по уровню достаточности: избыточный,дефицитный.Инфо-Форма№4.
Задачи анализа:1)опред изм-ие остатка ДС на КГ по сравнен с НГ 2)Оценить приток ДС в целом и по отд видам деят-ти 3)Отток ДС в целом и по отд видам деят. 4)рассмотр стр-ру притока/оттока ДС в отч и пред периоде,их изм-ие 5)анализ стр-ры поступл ДС по отдел видам хоз операции 6) Изучить изм-ие суммы чист ден потоков в целом и по отд видам деят-ти 7)Установ факторы,оказав влиян на движен ДС 8)Дать оценку исп-ия ДС в орг-ии.
Анализ движения ДС можно проводить прямым и косвенным методом.
Прямой метод проводится на основе данных Ф4.Сост. табл.:
(всего и по видам деят-ти).
Для анализа стр-ры притока и оттока ДС надо форму 4 дополнить графами: уд. вес притока и оттока ДС по отдельным видам деят-ти; уд. вес отдельных видов поступления ДС (выручка от реализации и др.) отдельных направлений оттока средств (на оплату счетов поставщиков, выдачу авансов, на оплату труда и др.).
Анализ ДС прямым методом дает возможность определить ликв-ть предприятия, поскольку детально раскрывает движение средств на его счетах и позволяет делать оперативные выводы относительно достаточности средств для платежей по текущим обязат-ам, для инвестиц. деят-ти и дополнительных выплат. Но он не раскрывает взаимосвязи полученных финанc. результатов и изменения ДС на счетах пред-ия.
Д/выявления взаимосвязи нераспр. прибыли и движ ДС, установления факторов, обусловивших отличие величины прибыли от суммы притока и оттока ДС, используется косвенный метод.
Изменение остатка ДС определяется на основе модели ББ:
(ВА-ИА)+З+ДС+ДЗВ=КР+ДКЗ+КЗ, где ВА — внеоборотные активы. ИА — износ амортизируемых ВА, З- запасы и НДС, ДЗВ- ДЗ и краткоср. фин. вложения, КР – к-л и резервы, ДКЗ – долгоср. и кр. кредиты и займы, КЗ — КЗ и прочие пассивы.
Приращение остатка ДС за отч. период будет:∆ДС=(∆КР+∆ДКЗ+∆КЗ+∆ИА)-(∆ВА+∆З+∆ДЗВ)
Если прирост соб-го к-ла КР представить в виде суммы чистой нераспред. прибыли отч. года НП и изм-ия СК за счет прочих факторов СК: ∆КР=НП+∆СК,
то получим модель взаимосвязи изм-ия остатка ДС за отч. период и чистой нераспред-ой прибыли ∆ДС=НП+(∆СК+∆ДК3+∆К3+∆ИА) — (∆ВА+∆З+∆ДЗВ).
Источник: cyberpedia.su