Недавно я наткнулся на статью в Тинькофф-журнале с очень «кричащим» заголовком: «Я придумал торговую стратегию под 100% годовых». Естественно мне стало любопытно что же там за стратегия, если даже редакция Т-Ж пропустила статью в эфир. Я обычно всегда настроен скептически ко всем супер-пупер выгодным предложениям, но иногда просто интересно разобраться — где же подвох? Разберемся что же предлагает автор данной статьи Артем.
6404 просмотров
Меня зовут Артем. Меня не устраивает доходность консервативных инструментов, и я создал свою торговую стратегию.
Над приумножением денег я задумался пару лет назад. Начал с обычных вкладов, потом перешел на ПИФы. Затем из-за низкой доходности депозитов и больших комиссий управляющих фондов я открыл брокерский счет. Но беспорядочный выбор бумаг приносил поначалу только убытки и разочарование.
Потом я начал покупать ETF на индексы различных стран. Но этот биржевой инструмент следует за рынком, а я хотел получать доходность не на уровне рынка, а гораздо выше. И тогда я решил создать свою торговую стратегию.
Как заработать более 100% годовых?
(Из статьи на Т-Ж)
Артем прочитал статью профессора НИУ ВШЭ Тамары Викторовны Тепловой про некий «Моментум-эффект», благодаря которому в теории можно получить доходность 100% годовых. Очень интересно получается: Тамара Викторовна вместо того, чтобы ежедневно собирать золотые яйца, решила поделиться своей чудо-курицей со всеми остальными. А теперь и Артем туда же. Вот что он пишет про этот эффект:
Моментум-эффект на рынке ценных бумаг — это ценовая аномалия, в основе которой лежит довольно простой принцип «покупай лучших». Поясню: берется какой-нибудь период, например год. Из заранее составленного списка бумаг выбирается определенное количество лучших за этот промежуток. Через год бумаги продаются и вместо них покупаются лучшие за прошедший год. Критерии рейтинга лучших бумаг могут быть разными: изменение цены бумаги, дивидендная доходность, отношение балансовой стоимости фирмы к ее рыночной оценке и т. д. Я выбрал историческую доходность акций.
(Из статьи на Т-Ж)
Далее автор вручную тестирует эффективность своей стратегии на исторических данных: будто он применил эту стратегию лет десять назад, а сейчас смотрит на результаты.
Автор не останавливается на достигнутом, дорабатывает выбранную стратегию, покупая лучшие акции не раз в год, а раз в неделю. Тесты на исторических данных за предыдущие 14 лет показывают ошеломительный результат в 1800%.
Казалось бы – а что может пойти не так, если данная стратегия обогнала индекс не в каком-то моменте, а на промежутке в 14 лет? Не просто обогнала, а обогнала в 6(!) раз, Карл! Уоррен сейчас, наверное, подавился бы своими хлопьями на завтрак. Ведь акции его компании Berkshire Hathaway за те же 14 лет выросли не так сильно.
Это всё потому, что Баффетт не знает про «Моментум-эффект», а вот автор статьи Артем вместе с Тамарой Викторовной из НИУ ВШЭ — знают. Эх, ну что за дилетант этот ваш «Оракул из Омахи».
Как заработать 100% годовых без риска? | В интернете, без вложений, онлайн.
К статье Артема много комментариев. Приложу самые интересные на мой субъективный взгляд.
Радует, что Артем следит и отвечает на комментарии спустя год после выхода статьи. Читателям, да и честно признаюсь мне самому было очень интересно — каковы же результаты столь «кликбейтной» стратегии?
К чему вообще весь этот пост? Все к тому же — легких денег нет нигде! На фондовом рынке — тем более. Артем (автор статьи) заработал 10.000 рублей, написал эту статью для Тинькофф-журнала. И проверял эту статью редактор этого журнала, но никак не профессионал в части финансов или инвестиций.
Потому как ошибка содержится уже в заголовке — 100% годовых это далеко не 1800% за 14 лет, а гораздо больше. Просто 100% красивое число для заголовка, поэтому и написали так.
Ссылка на оригинальную статью в Тинькофф-журнале: https://journal.tinkoff.ru/torgovaya-sistema/
Показать ещё
17 комментариев
Написать комментарий.
Не верти в инвестирование, но подпишитесь на мой канал в телеграмм. Мило.
Развернуть ветку
Эмм, вы совсем не видите разницы между стратегией в 100% годовых и к примеру ОФЗ, которые дают на 1% больше, чем банковский депозит?
Развернуть ветку
ОФЗ есть только пристраивание денег на определенный промежуток времени с доходностью выше вкладов на 1%? Это заблуждение можно оправдать только недостаточностью опыта.
Может для Вас станет откровением, что к рынку ОФЗ применимы и различные стратегии, что дюрация, которой не пользуются новички, позволяет формировать очень гибкие портфели, а замечательное свойство облигаций- иммунизация позволяет практически безрисково получать гораздо более высокий, нежели, чем на 1% выше от вкладов. Но, до ваших 100 конечно далеко. Успехов в инвестировании!
Развернуть ветку
Вы наверное не так поняли. Я как раз и пишу о том что 100% доходность — это миф и что есть практически безрисковые инструменты — такие как ОФЗ. Про то как увеличить доходность на них — я не знаю, вы правы. В моем портфеле нет облигаций на данный момент.
Развернуть ветку
Автор статьи в т-ж как я понял никуда не заманивал, а просто написал статью. И вы пишите, что там заманивают в инвестиции.
При этом всем, Вы рекламируете свой телеграм-канал, где сами заманиваете в инвестиции, а если и не заманиваете напрямую, то продаете рекламу на своем канале, где каналы, которым продаете рекламу в свою очередь заманивают в инвестиции.
А касательно надежности ОФЗ, то все возможно, как оказалось, и нефть по -37$. А наш долговой рынок очень странно восстановился после падения. Как бенчмарк возьмем RGBI, вот он и восстановился полностью.
Развернуть ветку
Если у вас есть деньги — есть риск их потерять где бы они не находились. Хоть в 3-х литровой банке, хоть в государственном банке. Риск всегда больше нуля. Я не призываю никого нести все свои сбережения на фондовый рынок. Я лишь пишу о том, что в Америке каждый второй имеет акции компаний в своем портфеле, в то время как у нас в России люди имеют только долги и кредиты.
А когда им говоришь про инвестиции, то только негативная реакция: «с чего инвестировать, ведь денег нет» или «знаем мы ваши инвестиции, нас уже обобрали в 90-х, довольно». А на счет ссылки на свой Телеграмм, да вы правы, я собираю аудиторию тех, кому может быть интересна эта тема (финансовой независимости и ранней пенсии). И мне не стыдно выложить ссылку, потому как никакие торговые сигналы, крипту и прочий шлак я никогда не стану рекламировать и писать об этом. Если у вас есть какое-то конструктивное замечание (помимо вашего упрека про канал), то давайте обсудим)
Развернуть ветку
Автор статьи, к сожалению, диванный аналитик. Нет бы самому придумать стратегию и её опубликовать, пусть даже работающую на истории.
Развернуть ветку
Зачем придумывать велосипед? Меня устраивает доходность индекса — вот вам рабочая стратегия ) И да, я не диванный аналитик, а имею реальный портфель и доходность )
Развернуть ветку
У меня по 1 позиции 1300+% годовых купил за 1₽ продал по 13-14 .
Источник: vc.ru
Как заработать более 100% годовых на фьючерсе на индекс РТС, проводя менее 3 сделок в месяц?
марта — 22 — 2010 Комментариев: 35
В предыдущие дни было опубликовано несколько статей, посвященных АРБИТРАЖУ и СКАЛЬПИНГУ.
Сегодня, чтобы оправдать название нашего БЛОГа (СКАЛЬПИНГ, АРБИТРАЖ, ТОРГОВЫЕ РОБОТЫ) опубликую краткую статью, посвящённую механическим торговым системам (МТС). Ведь именно МТС являются необходимым фундаментом для построения роботизированных автоматических торговых систем (АТС).
Сейчас особой популярностью пользуется высокочастотный трейдинг, предполагающий проведение огромного числа сделок. Это и скальпинг, проводимый практически вручную и высокочастотные стратегии, торгуемые роботами (о чём обязательно поговорим на страницах нашего БЛОГа чуть позднее). Это действительно малорисковые и высокодоходные стратегии.
Но что делать тем людям, которые хотели бы использовать потенциал российского фондового рынка, но не имеют возможности или желания постоянно находится перед монитором? Эти люди задаются резонным вопросом:
— А можно ли заработать, если проводить всего несколько сделок в неделю, а лучше в месяц?
Конечно, можно!
Единственное, что нужно – желание и умение генерировать здравые идеи и возможность и умение проверять эти идеи на жизнеспособность.
Как пример – приведу сегодня систему, которая (несмотря на то, что работает с пятиминутками) проводит менее 3-х сделок в месяц – но позволяет стабильно зарабатывать.
Итак, исходные данные:
1) Рабочий инструмент – фьючерс на индекс РТС. Скажу сразу, что при тестировании использовался фьючерс на индекс, у которого была изъята первая минута в начале сессии. Это сделано специально, т.к. российский срочный рынок славится огромной неэффективностью на открытии – и ту цену, которая отображается в первую минуту торгов на графике можно получить или по большому везению, или по большому блату…
2) ТаймФрейм – пятиминутки.
3) Комиссия – 4 пункта на сделку, проскальзывание 100 пунктов на сделку.
4) Направление сделок – входим и в покупку и в продажу.
При торговле мы собираемся определять значимые уровни сопротивления и поддержки (кто читал книгу Джесси Ливермора, знает, что такие уровни он называет «базовые точки»).
В случае, если цена пробивает значимый уровень сопротивления вверх – будем входить в сделку на покупку. Если же цена пробивает уровень поддержки вниз, будем продавать фьючерс.
Обязательное условие – перед началом сделки ставим СтопЛосс. Не зря ведь говорят, что бываю трейдеры смелые бывают старые. но не бывает старых смелых трейдеров!
Значимые уровни будем определять следующим образом:
Если цена откатила от максимума на определенное количество процентов, будем считать, что цена сформировала значимый уровень сопротивления. И в случае, если цена пробивает этот уровень вверх – будем покупать.
Если цена выросла от минимума на определённое количество процентов – считаем, что сформирован значимый уровень поддержки. Аналогично – при пробитии ценой этого уровня вниз – будем продавать.
СтопЛосс будем определять на основании показателя ATR (этот показатель характеризует волатильность актива за определённый период времени).
Тестирование системы будем проводить в программе Wealth-Lab Pro (5.4). Почему именно в этой программе? Ведь есть и Омега и МетаСток и АмиБрокер? Давайте опять отвечу анекдотом:
— WealthLab лучше чем MetaStock.
Если серьёзно – нужно будет целый отдельный пост сделать для сравнения программ для тестирования торговых систем.
Итак, вот ещё часть данных для определения результата:
1) Начальная сумма (пусть будет 300 000 пунктов – в рубли легко перевести можно, исодя из того, что соимость одного пункта составляет 2 цента).
2) Рискуем в каждой отдельной сделке не более чем 0,6% от наличного капитала. Почему так мало? Мы не гонимся за супердоходностью. Главное — плавная эквити и приемлимый уровень просадок.
3) Период тестирования – с января 2006 по конец декабря 2009 года.
Что же у нас получилось?
В результате поиска наилучших результатов выяснилось:
1) Уровень сопротивления определяется после того, как цена откатилась от максимумов на 3,2%. Покупаем при пробитии данного уровня вверх, выставляя при этом СтопЛосс, равный 1,1 * ATR (13).
2) Уровень поддержки определяется после того, как цена поднялась от минимумов на 4,4%. Продаём при пробитии данного уровня вниз, выставляя при этом СтопЛосс, равный 1,1 * ATR (13).
3) При торговле таким образом наши 300 000 рублей в начале 2006 года превратятся в 7,8 млн. рублей в конце 2009 года.
А вот и основные показатели:
1) Уровень просадки (именно этот показатель я смотрю раньше всего):
Как видим, максимальная просадка составляет 32% от задейстWowанного капитала.
2) Кривая изменения капитала:
Форма кривой – постоянно растёт вверх (и в период роста рынка и в период падения рынка и даже во время флета. Причём особое внимание следует обратить на то, что Cash (насыщенный зелёный цвет) постоянно составляет довольно значительную величину. Отсюда следует один очень важный практический вывод. Весь свой торговый капитал можно разделить на 2 части:
- Первая часть – для осуществления торговли (отвлекается в качестве ГО) – может находится на брокерском счёте.
- Вторая часть – может находится, допустим на депозите и генерировать дополнительные постоянные доходы. Если учитывать ещё доходы от этой части – эквити будет ещё более ровной.
3) Основные показатели системы:
Что здесь что значит – некоторые из Вас разберутся без труда, а новичкам – собираюсь рассказать это в следующих постах.
4) Ну и последний показатель, который хотел сегодня показать – как распределяются прибыльные и убыточные месяцы:
Каждый столбик синиго цвета здесь – это доход за месяц. Каждый красный столбик – это убыточный месяц.
Как видим, средняя доходность в месяц составляет 8,09%. На мой взгляд, очень неплохо, особенно если учитывать, что всего за 4 года было проведено всего 116 сделок.
В следующих постах я собираюсь выложить здесь код данной системы в WealthLab. А также рассказать, как можно полностью автоматизировать торговлю по системе (как по этой, так и по любой другой) с помощью программы FinLab.MTS.
Так что не забывайте подписываться на последующие статьи по RSS или e-mail.
Если Вам понравилась эта статья – прошу поддержать этот БЛОГ в ТОП-100 финансовых блогов.
Источник: finlabportal.ru
100% годовых и другие заблуждения
Россияне неплохо справляются с подсчетом сложных процентов, но остальные показатели финансовой грамотности пока что остаются на низком уровне. Рассмотрим распространенные ментальные ловушки, которые мешают успешному вложению денег и заставляют совершать ошибки.
1. Фондовый рынок — это игра, в которой люди теряют деньги
Причины такого мнения могут быть различны: неудачный личный опыт, неверное понимание устройства фондового рынка, оценка только краткосрочных результатов. Такая установка заставляет многих людей даже не рассматривать для себя возможность инвестирования на фондовом рынке.
Как бороться
Чтобы понять, почему инвестирование в акции отличается от азартных игр, нужно вспомнить изначальный смысл покупки акций. Акция — это официальная частная собственность, доля в бизнесе компании. Она дает право на часть прибыли, которую компания зарабатывает. Слишком часто люди смотрят на акции как на предмет для торговли — быстро купить и быстро продать, забывая о том, что это инструмент инвестирования в бизнес.
Робот советник
Что бы вы сказали, если бы ваш друг предложил вложить средства в расширение его молодой сети пиццерий? Это вложение в малый (рисковый) бизнес, которое потребует составления договоров и соответствующего оформления. Фондовый рынок — это готовая инфраструктура для инвестирования в крупные (более стабильные) компании, используя которую вы можете быстро и просто приобрести долю в Сбербанке, «Газпроме», Google, Amazon или Tesla.
Однако создается впечатление, что акции более рисковые, ведь их цена может сильно колебаться. Это происходит из-за того, что вы можете видеть рыночные цены каждый день или даже наблюдать за их изменениями каждую минуту. Если бы кто-то постоянно подсчитывал, сколько стоит пиццерия вашего друга со всеми плюсами и проблемами, с учетом обстановки в районе, действий конкурентов, регулирующих органов, местной политики, цен на пшеницу, сыр и многого другого, то и он сам, и его инвесторы сошли бы с ума. Цены на фондовых рынках отражают все страхи и надежды инвесторов и в краткосрочной перспективе (недели, месяцы) могут сильно колебаться. Однако в долгосрочной (годы) отражают развитие бизнеса.
Простота покупки акций и частые колебания цен сбивают инвесторов с толку, а стремление поймать быстрые движения действительно может превратить инвестирование в азартную игру.
2. Инвестировать — это очень сложно, если нет финансового образования
Это прямое следствие низкой финансовой грамотности. К сожалению, многие люди даже не стремятся познакомиться с фондовым рынком, считая, что инвестирование доступно только для профессиональных банкиров и управляющих. Что там используются многоэтажные формулы и большие компьютеры. Эта область представляется чем-то находящимся ближе к ракетостроению, чем к жизни обычного человека.
Как бороться
Существуют проверенные подходы (стратегии) долгосрочного инвестирования, которые не требуют от вас академических знаний и работы с огромными объемами информации. Например, индексное инвестирование или портфельная стратегия. Каждый может в них разобраться, понять для себя плюсы и минусы и начать успешно инвестировать. На Западе такие подходы получили широкое распространение среди частных инвесторов.
«Покупка акций ассоциируется с олигархами, которые ворочают миллиардами, покупают и продают заводы и пароходы. Обычные люди понимают, что это не их уровень, и теряют интерес к фондовому рынку. »
Всегда важно понимать, во что именно вы вкладываете (как оно устроено и работает) и почему. Нужно понимать и инвестиционный инструмент, и стратегию его использования, которая подходит вам лично. Не стоит торопиться, лучше во всем обстоятельно разобраться. Это доступно любому грамотному человеку — и не обязательно получать диплом специального вуза.
3. У меня не хватит денег, акции — это только для богатых
Покупка акций ассоциируется с олигархами, которые ворочают миллиардами, покупают и продают заводы и пароходы. Обычные люди понимают, что это не их уровень, и теряют интерес к фондовому рынку. Вложить в пиццерию друга — это еще может быть, но куда нам до нефтяных вышек и машиностроения.
Как бороться
Знания — ключ к успешному инвестированию. Нужно обратиться к фактам. На бирже можно купить акции крупнейших компаний. Каждая акция — доля в такой компании. Но крупная компания поделена на миллионы и миллиарды долей, поэтому каждая из них стоит недорого.
Например, Сбербанк выпустил 21 586 948 000 обыкновенных акций и 1 000 000 000 привилегированных, которые сейчас стоят около 155 и 126 рублей соответственно.
Чтобы покупать акции, нужно открыть брокерский счет, и у брокера могут быть свои ограничения. В среднем с 30—50 тыс. рублей можно начать инвестировать в акции. Причем этой суммы хватит на покупку нескольких акций разных компаний.
4. Я уже во всем разобрался и получу доходность 100%
Страх и жадность — частые гости на фондовом рынке, которые борются друг с другом за душу инвестора. Одни люди панически боятся потерять деньги и сторонятся покупать акции. Другие, наоборот, едва познакомившись с темой и прочитав мотивационные предложения на сайтах брокеров (хорошо, если не форекс-дилеров), переполняются оптимизмом и идут на финансовые рынки с твердым намерением зарабатывать не менее 100% годовых. К сожалению, чаще всего они становятся жертвами маркетинговой политики, не контролируют свои риски и теряют деньги.
Как бороться
И в этом случае знания — сила. Нужно понимать, на что можно рассчитывать, инвестируя в фондовые рынки. Так, среднегодовая доходность индекса ММВБ с 2000 года составляет 18%, история американского рынка XX века показывает среднюю доходность 10,1% годовых. Если вы вкладываете в рост рынка и делаете это на долгосрочную перспективу, то примерно на такие цифры стоит ориентироваться. Важно понимать, что рынки не будут приносить стабильную доходность, как банковские вклады: в один год доходность может быть значительно выше средней, а в другой — отрицательной.
«Если вы держите инвестиции, которые не дают вам спать по ночам, то мало того, что они разрушают ваше здоровье, скорее всего, они не станут успешными и в финансовом плане.»
Многие инвесторы хотят увеличить свою доходность, выбирая более перспективные акции, но зачастую переоценивают свой потенциал. Результаты величайшего инвестора Уоррена Баффета за 50 лет составляют 21,6% годовых (по информации New York Times).
Стоит отметить, что активная работа с акциями требует много времени, но не гарантирует результаты выше рыночных. Как ни странно, но большинство активно управляемых фондов проигрывают рынку. За период в 20 лет лишь 20% из них показали доходность выше (по данным основателя Vanguard Джона Богла).
5. У меня стальные нервы, и мне подходит самая агрессивная стратегия
Существуют различные стратегии инвестирования, варианты формирования инвестиционного портфеля. Один из важнейших параметров при выборе — психология конкретного инвестора. Если вы держите инвестиции, которые не дают вам спать по ночам, они не просто разрушают ваше здоровье. Скорее всего, они не станут успешными и в финансовом плане, поскольку вы будете склонны продать их в неподходящий момент или совершить другие ошибки, находясь под психологическим давлением.
Причина возникающих проблем — переоценка инвестором крепости своих нерWow. Люди склонны смотреть на доходность, которую они потенциально получат, но не обращать внимания на риски и волатильность.
Как бороться
Думайте в первую очередь о рисках. Представьте и прочувствуйте, что будет, если ваш инвестиционный портфель полегчает на 10%. А как вы станете себя ощущать, если на 20%? А на 50%? А если он не вырастет сразу обратно, а будет болтаться в минусе длительное время?
Об этом нужно задуматься заранее и всерьез.
Естественная реакция — все продать и махнуть рукой на фондовый рынок, поставить на нем крест. Скорее всего, это и будет главной ошибкой. В инвестициях побеждают дисциплина и следование выбранной стратегии. Чтобы ваши вложения не заставляли вас просыпаться в холодном поту, стоит заранее определиться с приемлемым уровнем рисков.
6. Я купил акции, но по телевизору сказали, что они завтра упадут, поэтому я быстрее продаю
Порой инвесторы бегают от инвестиции к инвестиции, беспорядочно покупают и продают, ориентируясь на любую информацию, которую услышат. Причина такого поведения — в отсутствии стратегии или игнорировании ее, то есть отсутствии дисциплины. Возможно, стратегия была выбрана без должной уверенности в ней и постоянно ставится инвестором под сомнение.
Как бороться
Во-первых, стоит удостовериться, что у вас есть стратегия (методика) вложений. И вы покупаете акции не потому, что сегодня услышали что-то по телевизору, а завтра прочитали в блоге.
Во-вторых, вы должны понимать, как работает эта стратегия. Удостовериться, что она вас устраивает и вы готовы следовать ей многие годы. При этом вы не обязаны выбирать только одну стратегию: ваши инвестиции могут быть распределены на несколько.
Наконец, когда вы выбрали свою стратегию и отправились с ней в путь, не нужно обращать внимание на все новости и слухи, которые не влияют на принцип ее работы. СМИ только рады преувеличивать важность новостей, ведь это их работа и рейтинги. Ваша задача другая — следовать своему курсу и не беспокоиться по мелочам.
Филипп АСТРАХАНЦЕВ, основатель «Академии ГлавИнвест», для Banki.ru
nttt nttttu0412u043eu0439u0434u0438u0442u0435nttt ntttu0438u043bu0438nttt nttttu0437u0430u0440u0435u0433u0438u0441u0442u0440u0438u0440u0443u0439u0442u0435u0441u044c.nttt ntt nt»>’ >
Источник: www.banki.ru