Уоррен Баффет – один из самых богатых и самых влиятельных людей в американском бизнесе. Он является шестым богатым членом Forbes 400 с чистой стоимостью 108 млрд. Долл. США по состоянию на мае 2021 года. Живая и работающая в Омахе, Небраска, Баффет, прозвился на «Oracle of Omaha» из-за его инвестиционных выборов.
* Чистая стоимость Уоррена Баффета составляет более 100 миллиардов долларов, что делает его шестым богатым человеком в мире.
* часто называют “Oracle of Omaha, «Баффет является одним из самых влиятельных людей в американском бизнесе.
* Под руководством Баффета, Беркшир Хэтэуэй, изначально проводной фирмой текстильной промышленности, стал многомиллионной холдинговой компанией.
Баффет Чтобы отдать все свое состояние благотворительному причинам, совершив 85% своего богатства в Фонду законопроекта и Мелинда ворот.
Первые инвестиции Уоррена Баффета 1930-1949 годов
1930: 30 августа Уоррен Эдвард Баффеттт, рожденный его родителям, Говарду и Лейлу Баффетту, в Небраске.
КАК УОРРЕН БАФФЕТ ЗАРАБОТАЛ СВОЙ ПЕРВЫЙ МИЛЛИОН ДОЛЛАРОВ?
1941: в 11 лет Уоррен покупает свой первый запас. Он приобретает шесть акций услуг городов предпочтительнее акций – три акции для себя, три для его сестры, Дорис – стоимость 38 долларов за акцию. Компания падает до 27 долларов, но в ближайшее время поднимается до 40 долларов. Уоррен и Дорис продают свои акции. Почти немедленно он стреляет до более чем 200 долларов за акцию.
1943: Уоррен объявляет другу семьи, что он будет миллионером к тому времени, когда он исполняет 30, или «(я) выпрыгиваю от самых высоких зданий в Омахе».
1945: Уоррен составляет $ 175 ежемесячно доставку Pastington Post газеты. В 14 лет он инвестирует 1200 долларов США на 40 акров сельскохозяйственных угодий.
1947: В выпускном классе средней школы Уоррен и его друг покупают подержанный автомат для пинбола стоимостью 25 долларов. Баффет начинает думать о потенциальной прибыли и размещает его в ближайшей парикмахерской. В течение нескольких месяцев он владеет тремя машинами в трех разных местах. В конце года бизнес продается за 1200 долларов ветерану войны.
В том же году Уоррен зарабатывает более 5 000 долларов, разнося газеты. Его отец настаивает на том, чтобы он поступил в колледж, но Уоррен не принимает это предложение. Тем не менее, в том же году он поступает на первый курс Уортонской школы финансов и торговли в Пенсильвании. Баффетт ненавидит ее, жалуясь, что знает больше, чем преподаватели.
1949: Вернувшись, одноклассники обнаруживают, что Уоррен больше не учится в Уортоне. Он перевелся в Университет Небраски. После колледжа ему предлагают работу в J.C. Penney, но он отказывается. Он заканчивает колледж всего за три года со степенью бакалавра наук в области делового администрирования, сдав последние три зачета летом.
Его сбережения достигли $9 800.
Как Баффет дошел до 25 миллионов долларов в 1950-1969 годах
1950: Баффетт подает заявление о приеме в Гарвардскую школу бизнеса и получает отказ. В итоге он поступает в Колумбийскую школу, узнав, что Бен Грэм и Дэвид Додд, два известных аналитика по ценным бумагам, являются ее профессорами.
Как Уоррен Баффет Заработал Свой Первый 1 000 000 $
1951: Уоррен узнает, что Грэм входит в совет директоров GEICO insurance. В субботу утром он садится на поезд до Вашингтона, округ Колумбия, и стучит в дверь штаб-квартиры компании, пока вахтер не впускает его. Спросив, работает ли кто-нибудь в этот день, он находит Лоримера Дэвисона, руководителя GEICO.
Они беседуют в течение четырех часов, пока Уоррен расспрашивает его о бизнесе и страховании в целом. После их беседы Баффетт настолько воодушевляется GEICO, что в следующий понедельник он тратит 65% своих сбережений в размере 20 000 долларов на покупку акций GEICO, которые в итоге превращаются в огромное состояние. Теперь Баффетт полностью владеет GEICO.
Баффет заканчивает школу и в том же году хочет пойти работать на Уолл-стрит. И его отец, Говард, и наставник, Грэм, убеждают его не делать этого. Уоррен предлагает Бену Грэму работать на него бесплатно, но Грэм отказывается.
В качестве побочного вложения он покупает станцию Texaco, но все складывается не так удачно, как он надеется. Тем временем он работает фондовым брокером
Баффет посещает курсы ораторского искусства Дейла Карнеги. Используя полученные знания, он начинает вести вечерний курс в Университете Небраски “Принципы инвестирования”. Студенты вдвое старше его, ведь ему всего 21 год.
Уоррен возвращается домой и начинает встречаться со Сьюзен Томпсон. В апреле Уоррен и Сьюзи женятся. Они снимают квартиру за 65 долларов в месяц, и у них рождается первый ребенок, которого тоже зовут Сьюзи.
1954: Бен Грэм звонит Уоррену и предлагает ему работу в его партнерстве, инвестиционной компании Graham-Newman Corporation. Начальная зарплата Баффетта составляет 12 000 долларов в год.
1956: Грэм выходит на пенсию и сворачивает свое партнерство. С момента окончания колледжа шестью годами ранее личные сбережения Уоррена выросли с $9 800 до более чем $140 000.
В том же году семья Баффеттов возвращается домой в Омаху. 1 мая Уоррен создает компанию Buffett Associates, Ltd. Семь членов семьи и друзья вносят в общей сложности 105 000 долларов, а Баффетт инвестирует только 100 долларов. Теперь он управляет собственным партнерством и больше никогда не будет работать на кого-то другого.
В течение года он открывает еще два партнерства, в итоге их число под его управлением достигает трех. Спустя годы все они будут объединены в одно.
1957: Баффетт добавляет к своей коллекции еще два партнерства. Теперь он управляет пятью инвестиционными партнерствами из своего дома.
Когда Сьюзан собирается родить третьего ребенка, Уоррен покупает дом с пятью спальнями и лепниной на Фарнам-стрит за 31 500 долларов.
1958: Завершился третий год работы партнерства, и Баффетт удвоил деньги партнеров.
1959: Уоррена знакомят с Чарли Мунгером, который со временем становится вице-председателем Berkshire Hathaway и неотъемлемой частью успеха компании. Они сразу же нашли общий язык.
1960: Уоррен просит одного из своих партнеров, врача, найти 10 других врачей, готовых вложить по 10 000 долларов в его партнерство. В конце концов, 11 врачей соглашаются вложить деньги.
1961: После того как его партнерство стало стоить миллионы, Баффетт делает свою первую инвестицию в размере 1 миллиона долларов в компанию по производству ветряных мельниц.
1962: Баффетт возвращается в Нью-Йорк вместе со Сьюзи на несколько недель, чтобы привлечь капитал у своих старых знакомых. Во время поездки он набирает несколько партнеров и несколько сотен тысяч долларов.
Компания Buffett Partnership, которая начинала со 105 000 долларов, теперь стоит 7,2 миллиона долларов. Уоррен и Сьюзи лично владеют более чем одним миллионом долларов актиWow. Баффет объединяет все партнерства в одну компанию, известную просто как Buffett Partnerships, Ltd. Операции переезжают в Kiewit Plaza, функциональный, но не слишком роскошный офис, где они остаются и по сей день. Минимальный размер инвестиций увеличивается с $25 000 до $100 000.
В том же году Баффет консультируется с Мунгером по поводу компании Dempster, производящей ветряные мельницы. Мунгер рекомендует Уоррену Гарри Боттла, и этот шаг оказывается очень выгодным. Боттл сокращает расходы, увольняет рабочих и заставляет компанию генерировать денежные средства.
Уоррен обнаруживает фирму по производству текстиля Berkshire Hathaway, которая продается по цене менее 8 долларов за акцию. Он начинает скупать акции.
1963: Баффетт продает Dempster за сумму, в три раза превышающую его инвестиции. Почти бесполезная компания за время инвестиций Баффетта создала портфель акций стоимостью более 2 миллионов долларов.
Семья Баффеттов становится крупнейшим акционером Berkshire Hathaway.
Из-за скандала с мошенничеством акции American Express падают до 35 долларов. В то время как весь мир продает акции, Баффет начинает массово скупать акции.
1965: Умирает отец Уоррена, Говард.
Баффетт начинает покупать акции Walt Disney Co. после личной встречи с Уолтом. Он инвестирует 4 миллиона долларов, что составляет примерно 5% акций компании.
Акции American Express, которые были куплены незадолго до этого, продаются более чем вдвое дороже, чем заплатил за них Уоррен.
Баффетт устраивает бизнес-переворот: на заседании совета директоров он получает контроль над Berkshire Hathaway и назначает нового президента Кена Чейса руководить компанией.
1966: Личные инвестиции Уоррена в партнерство достигают $6,849,936.
1967: Berkshire выплачивает свой первый и единственный дивиденд в размере 10 центов.
В октябре Уоррен пишет своим партнерам и сообщает, что не находит выгодных предложений на ревущем фондовом рынке 60-х годов. Его партнерство сейчас стоит 65 миллионов долларов.
Баффетт лично стоит более 10 миллионов долларов. Он ненадолго задумывается о том, чтобы оставить инвестирование и заняться другими интересами.
American Express дорожает до 180 долларов за акцию, что приносит партнерству 20 миллионов долларов прибыли при вложении 13 миллионов долларов.
По указанию Баффета Berkshire Hathaway приобретает страховую компанию National Indemnity. Она платит 8,6 миллиона долларов.
1968: Партнерство Баффетта зарабатывает более 40 миллионов долларов, доведя общую стоимость до 104 миллионов долларов.
1969: После своего самого успешного года Баффет закрывает партнерство и ликвидирует его активы в пользу своих партнеров. Среди выплаченных актиWow – акции Berkshire Hathaway. Личная доля Уоррена теперь составляет 25 миллионов долларов. Ему всего 39 лет.
Годы Berkshire Hathaway 1970-1989
1970: Партнерство Баффетта полностью распалось и избавилось от своих актиWow. Теперь Уоррену принадлежит 29% акций Berkshire Hathaway. Он называет себя председателем совета директоров и начинает писать ежегодное письмо акционерам.
Berkshire зарабатывает $45 000 на текстильных операциях и $4,7 млн на страховании, банковском деле и инвестициях. Побочные инвестиции Уоррена приносят больше прибыли, чем сама компания.
1971: Уоррен, по просьбе жены, приобретает летний дом в Лагуна-Бич за $150 000.
1973: Цены на акции начинают падать, и Уоррен испытывает эйфорию. По его указанию Berkshire выпускает облигации под 8%. Berkshire также начинает приобретать акции Washington Post Company.
1974: Из-за падения цен на акции стоимость портфеля акций Berkshire начинает снижаться. Личное состояние Уоррена сокращается более чем на 50%.
Комиссия SEC начинает официальное расследование Уоррена Баффета и одного из слияний Berkshire. Из этого ничего не вышло.
1977: Беркшир косвенно приобретает газету Buffalo Evening News за 32,5 миллиона долларов. Позже он столкнется с антимонопольным иском, поданным конкурирующей газетой.
Сьюзи покидает Уоррена, чтобы продолжить карьеру певицы, хотя официально не разводится с ним. Уоррен раздавлен.
1978: Сьюзи знакомит Уоррена с Астрид Менкс, латвийско-американской филантропкой и бывшей официанткой, которая в итоге переезжает к нему.
1979: Berkshire торгуется по цене $290 за акцию. Личное состояние Уоррена составляет около 140 миллионов долларов, но он живет исключительно на зарплату в 50 000 долларов в год. Berkshire начинает приобретать акции ABC.
1981: Мангер и Баффетт создают план благотворительных взносов Berkshire, позволяющий каждому акционеру жертWowать часть прибыли компании на свои личные благотворительные цели.
1983: Berkshire заканчивает год с $1,3 млрд в портфеле корпоративных акций.
Акции Berkshire начинают год по цене $775 за акцию и заканчивают по цене $1,310. Личное состояние Уоррена составляет 620 миллионов долларов. Он впервые попадает в список Forbes.
Баффет покупает Nebraska Furniture Mart за 60 миллионов долларов. Это оказывается одной из лучших его инвестиций.
1985: Баффетт наконец закрывает текстильную фабрику Berkshire после многих лет ее сущестWowания. Он отказывается позволить ей отнимать капитал у акционеров.
Баффет помогает организовать слияние ABC и Cap Cities. Он вынужден покинуть совет директоров газеты Washington Post. Федеральное законодательство запрещает ему входить в советы директоров как Capital Cities, так и Washington Post Кея Грэма.
Баффетт приобретает Scott они с Уорреном жили раздельно с 1970-х годов.
2006: После значительных инвестиций Berkshire Hathaway в Coca-Cola, Баффетт занимает пост директора компании с 1989 по 2006 год. Он также является директором Citigroup Global Markets Holdings, Graham Holdings Company и The Gillette Company.
В возрасте 76 лет Баффет женится на своей давней романтической спутнице Астрид Менкс.
Баффетт объявляет, что отдаст все свое состояние на благотворительные цели, направив 85% своего состояния в Фонд Билла и Мелинды Гейтс.
2010: Билл Гейтс и Баффет работают вместе, создавая кампанию The Giving Pledge, чтобы объединить других богатых людей для поддержки благотворительных целей.
2011:Buffett is awarded the Presidential Medal of Freedom.
2012: Баффетт объявляет, что у него диагностирован рак простаты. В июле он начинает лечение, и в ноябре лечение признается успешным.
2013: Баффет вместе с частной инвестиционной группой 3G Capital покупает компанию H.J. Heinz за 28 миллиардов долларов. В течение следующих двух лет Баффетт также приобретает Duracell и Kraft Foods Group.
2015: Баффетт поддерживает Хиллари Клинтон в качестве кандидата в президенты от Демократической партии.
Последняя глава 2016-2020
2016: Баффетт запускает веб-сайт под названием Drive2Vote, чтобы побудить своих сограждан из Небраски прийти и проголосовать, предлагая помощь в регистрации избирателей и при необходимости подвозя их к избирательным участкам.
2017: Баффетт начинает распродавать часть из примерно 81 миллиона акций IBM, отмечая, что он больше не придает компании такого большого значения, как шесть лет назад. Чистый остаток его акций составляет около 37 миллионов. Он увеличивает свои инвестиции в Apple, и это становится крупнейшей инвестицией Berkshire Hathaway в обыкновенные акции одной компании. После реализации некоторых варрантов Баффетт также становится крупнейшим акционером Bank of America, владея примерно 700 миллионами акций.
2018: Чистая стоимость “Оракула из Омахи” оценивается в 84,5 млрд долларов. Баффетт добавляет JPMorgan Chase и Bank of New York Mellon в инвестиционный портфель Berkshire Hathaway.
2019: 23 февраля выходит ежегодное письмо Баффетта акционерам Berkshire Hathaway. Он упоминает, что успех Berkshire был результатом того, что он называет “американским попутным ветром”. В интервью CNBC 25 февраля Баффетт признает, что переплатил за Kraft Heinz и что он не планирует ни покупать, ни продавать акции этой компании.
2020: В своем письме акционерам Berkshire Hathaway от 22 февраля Баффетт затрагивает тему преемственности и говорит, что культура компании будет жить и после него и Мунгера. Он сообщает, что книгаMargin of Trust, написанная Ларри Каннингемом и Стефани Куба, будет представлена на ежегодном собрании в Омахе 2 мая. Кроме того, руководители Berkshire Hathaway Аджит Джайн и Грег Абель получат больше информации и смогут задать вопросы на собрании.
В этом же письме описывается, как Баффетт намерен распорядиться своими акциями Berkshire Hathaway после своей смерти. Каждый год определенное количество акций А будет конвертироваться в акции В, а затем распределяться между различными фондами для оперативного использования. По его оценкам, потребуется от 12 до 15 лет, чтобы принадлежащие ему акции поступили в продажу.
Buffett Successor Named—2021
2021: На ежегодном собрании акционеров Berkshire Hathaway 1 мая Мунгер предполагает, что Абель будет назван преемником Баффетта. Два дня спустя, в интервью CNBC, Баффетт подтверждает, что вице-председатель компании Абель, который руководит нестраховым бизнесом, действительно станет его преемником. Однако, добавил Баффет, он не планирует в ближайшее время уходить на пенсию.
Часто задаваемые вопросы (FAQs)
Почему Уоррена Баффета называют “оракулом из Омахи”?
Оракул – это духовный медиум, который может давать советы или пророчества о будущем. Поскольку Баффетт необычайно хорош в выборе акций, которые будут иметь хорошие результаты, и поскольку он имеет глубокие связи с районом Омаха, его прозвали “оракулом из Омахи”.
Сколько лет Уоррену Баффету?
В 2021 году Баффету исполнился 91 год.
Каково чистое состояние Уоррена Баффета?
По оценкам Forbes, чистая стоимость Баффета составляет около $100 млрд.
Источник: nesrakonk.ru
Как стать богатым: 5 секретов Уоррена Баффета
Я побывал на ежегодном собрании Уоррена Баффета в 2003 году.
Я только что основал хедж-фонд. Я прочитал все книги об Уоррене Баффете, которые смог найти. И примерно через год я даже написал книгу («Торгуй, как Уоррен Баффетт», 2005) об Уоррене Баффетте, которая отличалась от всех остальных.
Я был очарован. Он был моим героем. Но я знал, что правда о нем не так проста.
На ежегодной встече я был напуган, застенчив и завистлив.
Я приехал туда в 5 часов утра, а на входе уже была огромная очередь. Тысячи людей. В темноте раздавали пончики с кремом.
Когда двери открылись, все побежали, чтобы занять хорошее место. Полы были только что вымыты, поэтому все поскальзывались и падали.
Ежегодная встреча длилась всего 10 минут. А в оставшееся время Баффет и его партнер Чарли Мангер отвечали на вопросы.
После встречи я возвращался в отель на такси. Водитель такси спросил: «Вы хотите увидеть дом Уоррена Баффета?» Я сказал: «Конечно».
Мы подъехали к обычному дому на углу пригородного квартала. Перед домом была припаркована машина, в которой сидел человек. Телохранитель.
«Вот он», — сказал водитель такси. Затем он отвез меня в отель.
Я заказал еды в номер, поспал и поехал домой. Я был слишком стеснительным, чтобы заговорить хоть с одним человеком.
Ой! Кроме одного.
Один парень сказал мне, что купил 200 акций Berkshire Hathaway в 1970-х годах. «Кто-то сказал мне, что этот парень умный, поэтому я купил 200 акций».
«Они выросли в цене в два раза за год. Я думал, что разбогател!»
«Я продал 100 акций и открыл ресторан. Мы управляли этим рестораном 20 лет».
«Оставшиеся 100 акций сейчас стоят $15 млн».
«Чем вы сейчас занимаетесь?»
Он рассмеялся. «Половину времени я катаюсь на лыжах. А другую половину — жалею, что продал первые 100 акций».
Об Уоррене Баффете ходит множество мифов.
- Он умеет находить недооцененные акции, и в этом его главный секрет (на самом деле нет).
- Он хороший парень (возможно, но та публичная «хорошесть», которую мы видим, — это имидж).
- Он долгосрочный инвестор (не всегда).
- Он заработал все свои деньги на инвестициях (нет).
- Он откровенный человек (нет).
Секрет Уоррена Баффета №1: Правильная бизнес-модель
Для начала несколько основных понятий:
Что такое хедж-фонд?
Вы даете деньги хедж-фондам, а они вкладывают их во что угодно.
Менеджер хедж-фонда зарабатывает деньги, взимая с вас 2% в год от суммы, которую вы вкладываете. (Если вы вкладываете $1 млн, они берут $20 тысяч в год.)
Также они взимают 20% прибыли. (Если они приносят 10% прибыли на ваш $1 млн — то есть $100 тысяч — они берут 20% от нее, то есть $20 тысяч.)
Таким образом, при формуле «2 и 20» фонд получит $40 тысяч с инвестиций в $1 млн, который принесет 10% в этом году.
Если у хедж-фонда есть $1 млрд, он получит $40 млн только на комиссионных.
Вот как менеджеры хедж-фондов становятся богатыми. На сборах.
Что такое банк?
Важно знать, как зарабатывают банки. Потому что это не сильно отличается от хедж-фонда.
Вы «одалживаете» деньги банку, когда открываете текущий или сберегательный счет.
Они дают вам на этот счет небольшую процентную ставку (скажем, 1%, хотя сейчас это даже много).
Они дают ссуды людям, которые покупают дома, а также другие кредиты. Они берут (предположим) 7%.
Поэтому если вы положите $100 тысяч на сберегательный счет, вы сможете зарабатывать $1 тысячу в год. Они ссужают $100 тысяч под 7% ($7 тысяч долларов в год) и получают $6 тысяч.
Вот как банк зарабатывает деньги. В одном предложении: вы одалживаете им деньги, они вкладывают их (одалживая их домовладельцам), и получают 100% разницы каждый год, пока вы не заберете свои деньги.
Примечание: хедж-фонды получают 20% прибыли. Банки получают 100%.
Что такое страховая компания?
Она похожа на банк и хедж-фонд: вы даете им деньги, а они их вкладывают.
Небольшие отличия: вы даете им деньги, но НЕ ХОТИТЕ ПОЛУЧИТЬ ИХ ОБРАТНО. Если деньги возвращаются, значит, с вами случилось что-то плохое.
И страховая компания старается никогда не возвращать вам деньги.
Они вкладывают их во что угодно. И оставляют 100% прибыли. Вы не получаете ничего.
Страховая компания берет у вас деньги каждый месяц (таким образом вы сохраняете страховку).
Иногда они каждый месяц возвращают деньги людям, которые болеют.
Иногда они зарабатывают (отдают меньше, чем получают). Иногда даже теряют деньги. И тогда они зарабатывают только на инвестициях (минус то, что потеряли на выплатах).
Плохая страховая компания выплачивает больше, чем получает. Хорошая страховая компания безубыточна (выплачивает ежемесячно примерно столько, сколько получает — то есть люди болеют и т. д.).
Отличная страховая компания зарабатывает деньги и на этом (берет деньги только у тех людей, которые, по ее мнению, не будут болеть и никогда не получат их обратно), и на инвестициях.
(Предвосхищаю: У Уоррена Баффета отличная страховая компания.)
Страховые компании используют статистику, чтобы увидеть, у кого можно брать деньги, и чтобы выяснить, сколько денег вы должны заплатить.
Наример: 90-летний мужчина, который хочет застраховать свою жизнь, вынужден будет потратить гораздо больше, чем здоровая 20-летняя женщина.
Это важные вещи, которые нужно знать, чтобы понять Уоррена Баффета.
ПРИМЕЧАНИЕ: Банки и страховые компании получают 100% прибыли. НО страховые компании не должны возвращать деньги, когда клиент захочет.
Уоррен Баффет заработал свой первый миллион, управляя хедж-фондом.
Затем он переключился на владение небольшими банками. Затем, наконец, закрыл хедж-фонд и вложил все деньги в страховую компанию.
Страховая компания — это хедж-фонд, который удерживает и деньги инвесторов, и 100% прибыли.
Это лучшая бизнес-модель в мире.
Это в ПЯТЬ РАЗ больше, чем получает хедж-фонд, и не нужно беспокоиться о том, что взволнованные инвесторы заберут деньги.
Секрет Уоррена Баффета №2: Сделки
Уоррен Баффет не покупает акции, как вы и я. Он не говорит: «О! Вчера акции Apple упали на 9%, стоит купить их».
Так инвестируют слабые инвесторы. Уоррен Баффет не слабый инвестор.
Чтобы заработать деньги, нужно особое отношение.
Иначе вы — как основная масса, которая не зарабатывает денег. Средний биржевой инвестор теряет деньги каждый год, независимо от того, что происходит на фондовом рынке.
Что я имею в виду под «сделкой»?
Если акция стоит $100, то ее покупают рядовые люди.
Уоррен Баффет — не рядовой. Он получает их дешевле, лучше, умнее.
Пример 1. В разгар финансового кризиса акции Goldman Sachs обвалились.
Курс акций был $115. Уоррен Баффет мог просто купить акции. Но это то, что сделал бы рядовой человек.
Вместо этого Уоррен Баффет позвонил им и предложил сделку, от которой они не могли отказаться, поскольку весь рынок терял веру в них. Компания была в отчаянии.
Он вложил $5 млрд. Он получил бы 50 млн обычных акций, если бы был обычным инвестором.
А) Но он получил 50 млн привилегированных акций по $100. Что это значит? Если Goldman обанкротится, то Уоррен Баффет получит свои выплаты до всех остальных рядовых акционеров. Он будет первым в очереди при получении доходов от ликвидации. Таким образом, вероятность потерять деньги была практически нулевая.
И обратите внимание: он заплатил $100 за акцию вместо $115. Таким образом, он получил скидку, которую никто другой не смог получить.
Б) Он получил 43 млн варрантов БЕСПЛАТНО, чтобы купить акции GS по $115. Мы увидим, что это значит, через секунду.
В) Он получил 10% дивидендов. Это означает, что пока он держит акции, Goldman Sachs будет платить ему $500 в год.
Так что, если бы он просто инвестировал на 10 лет, даже если акции GS упали бы до $20, он вернул бы все свои деньги. Так он дает себе несколько способов вернуть деньги, даже если дела пойдут плохо.
ПРИМЕЧАНИЕ: GS обычно платит только 1,93% дивидендов. Так что Баффет получил в пять раз больше обычного.
Вот что случилось дальше.
Два года спустя Goldman Sachs выкупил свои привилегированные акции за $5,64 млрд.
Они заплатили ему премию, чтобы убедить его продать. И они выплатили ему его дивиденды. Поэтому он быстро заработал $640 млн.
Когда акции Goldman Sachs были на уровне $190, Баффет (уже получив $640 млн), задейстWowал свои варранты, за которые заплатил $0. Он, наконец, заплатил $115 за акцию за свои 43 млн акций (варрант — это право заплатить за акции ПОЗЖЕ по фиксированной цене). А потом продал эти акции по $190.
Это была дополнительная прибыль в размере $3,225 млрд, и он получил ее БЕСПЛАТНО.
В общем, благодаря тому, что он заключил особую сделку, он получил прибыль в $4 млрд.
Если бы у него не было специального соглашения, произошли бы две вещи:
- Риск потерять все деньги был бы гораздо выше.
- Он получил бы свои деньги обратно с прибылью только два года спустя. А так он получил свои 43 млн варрантов, не заплатив за них ни копейки. Любой другой мог бы получить только прибыль, вот и все.
Он заработал дополнительные $3,22 млрд при нулевых затратах.
Он заключил эту сделку, потому что был «Уорреном Баффетом». Персона, супергерой, маяк уверенности, в котором отчаянно нуждался Goldman Sachs.
Вы сможете заключить отличную сделку, если будете значительной личностью, а другая сторона — в значительном отчаяннии.
Иначе, лучшая стратегия, как говорит Уоррен Баффет, это «сидеть сложа руки».
Но… Сможете ли вы заключить такую сделку, если у вас ничего нет?
Да, Уоррен Баффет заключал сделки с самого начала. Он почти НИКОГДА не покупал значительное количество акций без особой сделки.
Пример 2: Однажды он увидел копеечные акции (когда у вас немного денег, вы заключаете сделки с более мелкими акциями), которые торговались ниже, чем их ликвидационная стоимость.
Другими словами, допустим, что курс акций на данный момент $10. Но если продать все имущество компании, то на одну акцию при ликвидации придется $12. Тогда вы можете купить много акций, будучи уверенными, что в худшем случае, если компания будет ликвидирована, вы либо заработаете на этом, либо, по крайней мере, вернете свои деньги.
Уоррен увидел акции, которые торговались ниже ликвидационной стоимости. Поэтому он купил много акций, а затем позвонил генеральному директору.
И дал ему «совет».
«Поскольку у вас так много дополнительных денег и актиWow, выкупите акции по более высокой цене, чем вы торгуете, чтобы цена акций выросла». (Чем меньше акций в обращении, тем больше вероятность того, что акции вырастут, если найдутся покупатели.)
Генеральный директор сказал ему, по какой цене он купит акции Уоррена, и они заключили сделку. Так что Уоррен в частной сделке с генеральным директором получил почти мгновенную прибыль.
Это было в середине 1960-х годов. Уоррен был молодым менеджером хедж-фонда. Никто не знал, кто он такой. Но он был настроен всегда заключать сделки.
Затем он снова купил акции той же компании.
И позвонил генеральному директору. И предложил такую же сделку. Но на этот раз генеральный директор сказал: «Я заплачу тебе меньше, чем ты хочешь, но все равно приличную цену».
Уоррену это совсем не понравилось! Не связывайтесь с Уорреном Баффетом.
Он скупил более 50% акций. И уволил генерального директора.
Это была малоизвестная текстильная компания, которая называлась «Berkshire Hathaway».
Уоррен знал, что страховая компания — более выгодная бизнес-модель, чем хедж-фонд. Он управлял своим хедж-фондом в течение 10 лет, но хотел получать больше, чем 20% прибыли.
Он хотел 100% прибыли!
Поэтому он начал скупать страховые компании.
Он закрыл хедж-фонд и переключил все внимание на более выгодную бизнес-модель. И продолжал заключать сделки с небольшими, «копеечными» компаниями.
Пример 3: Это не биржевая сделка. Но подход тот же самый. Создайте личность и историю и используйте их, чтобы получить практически бесплатную прибыль.
После событий 11 сентября Уоррен Баффет сходил на CNBC и заявил, что он почти уверен, что в ближайшие 50 лет ядерное оружие будет применено на территории США.
После этого он ввел новый продукт в своей страховой компании: страхование от ядерной атаки.
Организаторы крупных событий, таких как Суперкубок, покупали страхование от ядерной атаки за миллионы долларов.
Если ядерной атаки не будет (крайне маловероятно), то Баффет получит миллионы (именно так он поддерживает выгодную для него «стоимость резерва»). Если ядерный удар произойдет, у нас будут другие основания для беспокойства.
Секрет Уоррена Баффета №3: Другие люди должны быть бедными
У Уоррена Баффета есть история о его секретаре. «Она платит больше налогов, чем я!»
Это потому что она получает зарплату!
Уоррен Баффет богат, потому что он владеет акциями Berkshire Hathaway стоимостью $80 млрд. НО ВЫ НЕ ПЛАТИТЕ НАЛОГИ, пока не продадите акции.
Его зарплата составляет примерно $1 в год.
Так что ЛЮБОЙ платит больше подоходных налогов, чем Уоррен Баффет.
Но он использует эту линию, чтобы заставить Конгресс повысить налоги среднему классу и верхушке среднего класса. Более высокие налоги означают, что у среднего класса будет меньше денег, чтобы тратить на продукты, и им придется больше трудиться ради каждого доллара, который они откладывают на пенсию.
Если вы богаты, а большинство людей в отчаянии, то у вас больше возможностей для сделок.
Секрет Уоррена Баффета №4: Имидж
Уоррен Баффет выглядит как ваш типичный дедушка.
У него есть свои расхожие фразы, например: «Люди покупают гамбургеры, когда они дешевые. Так почему же акции покупают, когда они дороже?»
Или: «Давным-давно Чарли [Мангер] изложил свои самые сильные амбиции: все, что я хочу знать, это то, где я умру, чтобы никогда туда не ходить».
Хороший и простой способ сказать: «Жизнь неопределенна, но вы можете об этом не беспокоиться».
Используя эту народную мудрость, он был советником руководителей крупнейших компаний, президентов, других миллиардеров и т. д.
Зачем быть советником? Чтобы заключать сделки!
Часть его имиджа — создавать видимость близости к народу.
Он подчеркивает, что живет в маленьком доме в Омахе. И никогда не упоминает, что у него есть огромный особняк в Калифорнии.
Он акцентирует внимание на том, что его дети ничего не унаследуют.
И не упоминает о том, что подарил каждому из них благотворительный фонд с активом в $3 млрд. С таким благотворительным фондом они смогут получать зарплату в десятки миллионов в год.
И поскольку они были созданы как благотворительные организации, когда Баффет умрет, никому из его детей не придется платить налог на наследство.
Баффет также не будет платить огромный налог на недвижимость, который должна платить каждая другая богатая семья, потому что он пообещал пожертWowать оставшуюся часть своих денег в благотворительный фонд Билла Гейтса.
Я не говорю, что это не щедро. Это очень щедро. Но это значит, что я не буду прислушиваться к тому, что Баффет говорит о налогах, так как он очень хорошо уклоняется от них.
Секрет Уоррена Баффета №5: Остановить мгновенье
Уоррен работает весь день. Как он говорит, «я убегаю на работу».
Но он делегирует управление всеми принадлежащими ему предприятиями (от Fruit of the Loom до See’s Candies и огромных страховых компаний).
И он участвует в инвестициях только тогда, когда сделки выглядят настолько выгодно, что ему легко сказать «да». Что случается редко, но он готов терпеливо ждать.
А потом остаток дня он читает и играет в бридж.
У него отличная жизнь. Я не хотел бы поменяться с ним местами, но я восхищаюсь тем, как он ее устроил.
Чтение — лучший способ убедиться, что у вас больше знаний, чем у людей, с которыми вы общаетесь.
А бридж — его любимая игра. Он использует мозг, он использует свою страсть к статистике, и это весело (чаще всего он играет с Биллом Гейтсом).
Ему нравится, как проходят его дни. Ему нравится его жизнь.
Вкладывайте с умом свою энергию и время, потому что это то, что принесет дивиденды в виде замечательной жизни.
И это то, что делает Уоррена Баффета богатым.
Интересная статья? Подпишитесь на наш канал в Telegram, чтобы получать больше познавательного контента и свежих идей.
12 марта 2019 Билл Гейтс Джеймс Алтучер Уоррен Баффет Джеймс Алтучер
- 5 шагов к финансовому благополучию: правила самых успешных людей
Business Insider - Правило 5 часов: почему Маск, Гейтс и Баффет всегда на шаг впередиBusiness Insider
- Жизнь без стресса: метод Билла Гейтса и Уоррена БаффетаBusiness Insider
- 20 заповедей миллионера: о чем думают люди, которые добиваются большого успехаДжеймс Алтучер
- 5 уроков гармоничной жизни от Уоррена Баффета
Лео Бабаута
Только на Идеономике
«Бич современного общества — люди, ненавидящие свою работу»
Илон Маск займется спутниковым интернетом в Индии
Нейросеть Сбера создает картинки из словесного описания
Лидеры мира согласовали единый налог на корпорации – 15%
В Кембридже поняли, как развивается болезнь Альцгеймера
Водное беспилотное такси появилось в Амстердаме
Школа из Москвы – №2 в рейтинге лучших частных школ мира
Toyota показала свой первый серийный электрокар
Район города напечатают на 3D-принтере в Техасе
Яндекс откроет новый офис в Европе
Apple потеряла $6 млрд выручки из-за дефицита чипов
Цукерберг переименовал Facebook – теперь это Meta
ClickHouse – стартап родом из Яндекса – стал единорогом
Ученые нашли генетическую взаимосвязь между интересом к наркотикам и случайному сексу
Павел Дуров начинает монетизацию Telegram
Продажи электромобилей в России выросли в 5 раз
Вакансии на «Идеономике»: ищем редакторов новостей и продавца рекламы
Алена Владимирская раскрыла личный рецепт спасения от выгорания
Тиньков выплатит США рекордный штраф – $506 млн
Продажи «зеленых» авто в Китае достигли 18%
Нью-Йорк запрещает продажу бензиновых машин с 2035 года
Красильщик выставил на NFT-аукцион твиттер-шутку
Сбер показал свой беспилотный автомобиль
ivi стал единорогом и привлек $250 млн инвестиций
Ходьба значительно продлевает жизнь (доказано)
Дмитрий Некрасов
Социальное неравенство. Альтернативный взгляд
Подпишитесь на еженедельную рассылку лучших материалов
Свежие материалы
- Саморазвитие
Лео Бабаута: что, если бы у вас всегда было развитое чувство собственного .
Писатель и психолог рассказывает, как научиться ценить себя .Лео Бабаута
Будущее История
Наука добрая и злая: чем опасны современные открытия
Профессор физики, философии и астрономии Марселло Глейзер рассуждает о революционных открытиях и .
Big Think
Образ жизни
«Привет, как дела?» Почему простое общение в мессенджере важно для дружбы
Люди часто стесняются писать друзьям просто так, но это неправильноNew York Times
Подпишитесь на нашу рассылку, чтобы получать на почту
еженедельные анонсы лучших материалов
Источник: ideanomics.ru