Договор исж в банке что это

Цель клиента в НСЖ — накопить крупную сумму к определенному моменту и при этом все время оставаться под страховой защитой.

НСЖ можно оформить, чтобы:

• накопить ребенку на высшее образование или жилье;
• накопить на покупку недвижимости;
• накопить капитал на будущую пенсию и т.п.

То есть это всегда длительные цели, требующие крупных сумм. Поэтому и срок действия договоров НСЖ почти всегда от пяти лет и больше, а взносы начисляются в десятках, если не в сотнях тысяч рублей ежегодно.

ИСЖ интересен больше предлагаемым инвестиционным доходом. Поэтому сроки таких договоров могут быть значительно короче — нередко от трех до пяти лет. ИСЖ подойдет, если вы хотите приумножить крупную сумму за сравнительно короткое время.

И чем это все отличается от обычного страхования жизни?

В стандартных программах клиент покупает полис (часто на год). И если с ним что-то происходит, то есть наступает страховой случай, страховая компания просто платит компенсацию. Ее размер традиционно в разы превышает стоимость полиса. А если ничего не происходит, то клиенту ничего и не возвращают — страховой взнос становится прибылью страховой компании.

Вам предложат в любом банке ИСЖ. Как работает ИСЖ. Инвестиционное страхование жизни.

При ИСЖ и НСЖ вы получите страховые взносы обратно. Если, конечно, будете соблюдать условия договора.

Конечно, возникает вопрос: в чем тогда выгода страховых компаний? Для них клиентские взносы, по сути, являются кредитованием. Клиент дает деньги, которыми они могут пользоваться, а они за это обеспечивают ему страховую защиту и часть дохода, который заработают на его капитале.

Какие риски покрывает такая страховка?

Чаще всего и ИСЖ, и НСЖ покрывают смерть и инвалидность. Также это еще может быть и потеря трудоспособности.

Некоторые компании иногда отдельно прописывают такой риск, как «смерть в результате несчастного случая». Собственно, если застрахованный клиент умирает в результате несчастного случая, то выгодоприобретатель по его договору получит выплату и по риску смерти («в результате любой причины»), и по риску «смерть в результате несчастного случая».

Нередко компании предлагают услугу, когда при получении инвалидности клиент освобождается от взносов. Страховая делает их за него и обязуется выплатить предполагаемую сумму по окончании действия договора. Однако выплат за саму инвалидность в этом случае, скорее всего, не будет.

Но не все обстоятельства смерти или инвалидности могут считаться страховым случаем. У каждой компании есть свой список исключений. И прочитать этот список стоит до подписания договора.

Кстати, есть и списки исключений, при которых страховые в принципе не заключают стандартные договоры страхования. Например, в них почти всегда входят ВИЧ/СПИД, гепатиты, онкология, болезни сердца и т.п. Так что не нужно скрывать состояние здоровья от страховой. Иначе, если правда выяснится, договор рискует быть признан недействительным. В нем отдельно прописывается, сколько вы тогда получите.

А еще клиенту выплатят деньги, если он не умрет и с ним ничего не случится. В договоре это называется дожитием, то есть человек дожил до окончания договора без происшествий.

Как страховая компания инвестирует деньги?

Каждый взнос делится на части. Часть идет на расходы самой страховой компании. Часть отправляется в резерв — из него как раз выплачивают возмещения при наступлении страхового случая. А основная часть идет в инвестиции для получения дополнительного дохода. Благодаря этому страховая покрывает затраты на резерв и остается способна выплатить клиенту запланированную сумму.

При покупке полиса НСЖ клиент никак не влияет на то, во что будут вкладываться деньги. Это дело компании.

При ИСЖ вложения делятся на две части: гарантийную и инвестиционную. Такое разделение призвано защитить инвестиции от рыночных колебаний. Узнайте соотношение этого распределения. Сообщить это все страховая или ее партнер, который продает полис, обязаны еще до заключения договора.

Гарантийная часть вкладывается в надежные инструменты — например, в депозиты или государственные облигации. Доход по этой части позволяет страховщику вернуть клиенту не меньше той суммы, что последний внес.

Инвестиционная часть направляется в высокодоходные, но и более рисковые активы. И вот здесь владелец полиса уже может выбрать инвестиционную стратегию — куда компания будет вкладываться. Она может быть связана с отраслью (например, нефтянка или технологические компании), инструментами (иностранные облигации) или странами (фондовый рынок США).

От выбранной стратегии и будет зависеть доход. Но в отличие от тех же вкладов инвестиционный доход не гарантирован и в целом непредсказуем. Вы можете разве что только оценить доходность инвестиционных программ компании в прошлом, чтобы понять, насколько стратегии, которые она предлагает, в принципе успешны.

Как показывает статистика ЦБ, часто не очень. Так, средняя доходность трехлетних полисов ИСЖ, действие которых завершилось в январе — сентябре 2020 года, составила 4,7% против 7% по вкладам за этот же период. При этом около трети таких полисов показали и вовсе нулевую доходность.

Кстати, весь доход, если он и будет, вы не получите — клиенту достается только часть. Размер этой доли определяет «коэффициент участия», всегда прописанный в договоре.

Можно ли платить взносы, только когда удобно? И что произойдет, если не заплатить?

Так, скорее всего, не получится. Компании, как правило, предлагают две опции:

• либо внести крупную сумму сразу, которая потом будет расти за счет инвестиционного дохода. Схема используется при ИСЖ;
• либо вносить регулярные платежи. Применяется при НСЖ. Но пропустить платеж, если вы не хотите потерять деньги, не выйдет.

Пропускать или менять размер платежа можно, только если в договоре есть такая возможность или вы отдельно договоритесь об этом со страховой компанией.

Штрафы за несвоевременную оплату также прописываются заранее. Компания может расторгнуть договор или провести так называемую конверсию. В этом случае страховая зафиксирует тот объем страховых платежей, который вы внесете к этому моменту, и будет считать его в полном объеме уплаченной страховой премией.

Новый размер страховой премии изменит и размер предполагаемых страховых выплат.

Это как?

Разберем пример реального договора НСЖ, срок действия которого — 10 лет. Ежегодный платеж — 50 тыс. рублей. По дожитию клиент должен получить 500 тыс. рублей плюс какой-то доход, который удастся заработать страховой (если удастся, конечно). При этом в течение срока действия смерть, смерть в результате несчастного случая или инвалидность страхуются на 240 тыс. рублей каждый риск.

Ситуация первая. Клиент платит исправно, не пропуская платежи. И за пять лет он вносит 250 тыс. рублей. Но происходит несчастье, и его родственники получают накопленные к этому моменту взносы, страховую выплату в размере 240 тыс. рублей по риску смерти плюс еще 240 тыс. по риску смерти в результате несчастного случая плюс дополнительный доход, который был сформирован.

Ситуация вторая. После пяти лет клиент решает прекратить платить, и происходит конверсия договора на сумме в 250 тыс. рублей. По окончании действия договора за дожитие клиент получит не 250 тыс. рублей, как мог бы ожидать, а только около 120 тыс. рублей.

А если за следующие после конверсии пять лет он скончается, то выплаты составят не 240 тыс. рублей, а только чуть более 57 тыс. рублей по каждому риску.

Рассчитать условия конверсии самостоятельно не получится — такую информацию может предоставить только страховая.

А если нет возможности платить взносы, можно просто расторгнуть договор?

Досрочно расторгнуть договор можно, но невыгодно. Тогда вы получите так называемую выкупную сумму — это только часть внесенных вами средств. То есть получите вы меньше, чем успели накопить. Это своеобразный штраф за досрочное расторжение.

Размер этого штрафа может различаться в разных программах и у разных компаний. А также он нередко зависит от даты расторжения договора — чем ближе срок окончания его действия и чем больше вы успели внести, тем меньше будет процент потерь. А вот в первые пару лет он может вообще составить 100% от взносов.

Так, в рассмотренном выше примере при внесенных взносах на 250 тыс. рублей вернут только 138 тыс. рублей.

ЦБ планирует облегчить возврат средств: пока еще проект обновленных требований к страховщикам предполагает, что покупатели полисов с регулярными взносами до уплаты третьего такого взноса смогут полностью вернуть всю сумму, которую успели внести.

То есть от договора никак нельзя отказаться?

Как и со всеми страховыми продуктами, у вас есть «период охлаждения» — первые 14 дней сразу после заключения договора. Тогда от него еще можно отказаться без потерь. После уже вряд ли получится.

Собственно, высокие штрафы за досрочное расторжение или прекращение взносов и остаются одним из главных минусов продуктов ИСЖ и НСЖ. Помимо их общей сложности.

А что будет с моими деньгами, если страховая лишится лицензии?

Страховые компании в России сравнительно редко лишаются лицензий. Но все равно важно выбирать надежную компанию. ИСЖ и НСЖ — это не депозиты, а значит, эти деньги не застрахованы в системе страхования вкладов. Хотя ЦБ в декабре 2020 года объявил, что подготовил изменения в законодательство, которые должны создать систему страхования средств на рынке страхования жизни.

Обычно сумма и схема возврата зависят от вида страховки. Сейчас по закону в случае со страхованием жизни компания должна в течение 45 дней после отзыва лицензии расторгнуть все договоры и в течение еще шести месяцев вернуть клиентам деньги, если это предусмотрено документами. По ИСЖ и НСЖ вернут все ту же выкупную сумму, объясняют в проекте ЦБ по финансовой грамотности.

Но это все в идеале. В жизни у страховой может просто не оказаться на это денег. Тогда страхователю придется ждать процедуры банкротства и обращаться в Агентство по страхованию вкладов (АСВ).

Схема заработка сложная, расторгнуть договор без потерь нельзя, перестать платить тоже. А есть у программ ИСЖ и НСЖ какие-то плюсы?

• Социальный налоговый вычет. При оформлении ИСЖ или НСЖ можно вернуть налоговый вычет в размере 13% от уплаченного взноса.

При этом страхование должно быть оформлено минимум на пять лет. По программам на меньший срок вычет не дадут.

Годовой лимит социальных расходов, по которым можно получить вычет, — 120 тыс. рублей. И кроме добровольного страхования жизни сюда также входят расходы на образование, лечение и т.д.

• Взносы по ИСЖ и НСЖ не подлежат разделу при разводе, не могут быть арестованы или изъяты.

На них в принципе никто не может претендовать. Так как фактически у страховки особый правовой статус, и это не имущество.

• Наследовать по полису ИСЖ и НСЖ может кто угодно.

Владелец полиса может самостоятельно указать, кому он хочет оставить деньги в случае своей смерти. И это совсем не обязательно должны быть наследники по закону. Кроме того, в обычном случае наследники могут вступить в право собственности только через полгода, страховая же выплачивает деньги, как правило, гораздо быстрее.

• Возврат денег по окончании срока действия договора признается страховой выплатой, а потому не облагается налогом.

В некоторых случаях может понадобиться заплатить налог с инвестиционного дохода, но только если его процент обогнал среднегодовую ключевую ставку.

Как купить страховой полис — инвестиционный или накопительный?

Их продают как сами страховые компании, так и их партнеры-агенты — часто это банки. Убедитесь, что у страховой есть лицензия Банка России, а посредник работает легально.

Но главное — внимательно ознакомьтесь со всеми условиями договора. И не стесняйтесь просить объяснения, если что-то не понятно.

Источник: www.sberometer.ru

Инвестиционное страхование жизни — не так всё классно, как говорят…

Приобретая, зачастую под напором рекламных уловок продавца, финансовый продукт с названием «Инвестиционное страхование жизни» (ИСЖ), иной клиент думает, что такие вложения сродни банковскому вкладу, только с дополнительными бонусами. Однако различия между классическим депозитом и инвестицией, тем более в сопровождении полиса страхования жизни, – огромны. В итоге, не разобравшись до конца во всех условностях, покупатель может столкнуться с неприятными сюрпризами в будущем. Разберем некоторые особенности ИСЖ, которые нужно хорошо понимать, подписывая многослойный договор.

Кому и зачем нужно ИСЖ?

Инвестиционное страхование жизни – это концентрация сразу нескольких финансовых услуг в одном договоре: накопление капитала, его приумножение через инвестдоход, плюс полис страхования жизни. И хоть инвестор, так же как и банковский вкладчик, доверяет свой капитал в руки профессиональных финансистов, все же обязательства страховой компании (СК) по сохранению капитала в рамках ИСЖ отличаются от обязательств любого другого финансового института. Разница отражена не только в условиях договора, но и в законодательстве, наделяющем специфичными правами и ответственностью обе договаривающиеся стороны.

Договор ИСЖ заключается со страховой компанией, хотя довольно часто сделка осуществляется в офисе банка. В этом случае банк через своего менеджера выступает просто агентом по продаже. Бывает, банк и СК это дочерние структуры одного и того же финансового холдинга, поэтому они имеют схожие названия, оставаясь все же разными юридическими лицами. Клиенту нужно быть внимательным к своим возможным рискам, поскольку и де-юре, и де-факто обязательства перед ним несет именно юрлицо, выступающее стороной договора, а не агент по привлечению.

ИСЖ – один из видов НСЖ (накопительного страхования жизни). Капитал, вложенный страхователем (клиентом) в любой из этих продуктов, размещается дальше на рынке руками страховщика (СК) уже от своего имени. Однако степень риска у этих двух продуктов разная, а значит и размер возможного инвестиционного дохода тоже отличается.

Со слов страховщиков, капитал по договору НСЖ направляется в так называемые безрисковые финансовые инструменты (хотя история финансовых рынков показывает, что стопроцентно безрисковыми нельзя назвать ни банковские депозиты, ни гособлигации). Поэтому у владельца НСЖ гораздо больше шансов, иногда частично гарантированных договором, вернуть в конце вложенную сумму полностью, без потерь. Здесь капитал как минимум копится, но вот доходность оставляет желать лучшего.

Владелец же договора ИСЖ должен понимать, что его капитал не просто накапливается, а именно инвестируется в гораздо более рисковый рынок, на котором можно заработать как повышенную прибыль, так и убыток. В том числе и поэтому договор ИСЖ рекомендуется заключать на длительный срок, в течение которого убытки прошлых лет в перспективе сбалансированы прибылью в будущем.

Взносы владельца ИСЖ могут быть инвестированы разными долями в разные активы – от валюты до ценных бумаг и их производных на сырьевых, венчурных и прочих рынках – по выбору клиента. Некоторые договоры предусматривают так называемые функции управления, то есть в течение срока действия клиенту разрешается изменить стратегию, включая вид актива и уровень риска. Но очень часто эта опция становится доступной лишь спустя несколько лет после начала действия договора.

Договор ИСЖ может предусматривать как одиночное единовременное вложение в начале срока, так и наоборот, обязательные регулярные взносы (ежеквартальные, ежегодные) отдельными суммами. В любом случае внесенная сумма делится на несколько частей. Одна из них, меньшая, это собственно сама страховка, поэтому инвестиционного дохода владельцу не приносит и не возвращается.

Другая, возвратная и гораздо бОльшая, инвестируется в активы, причем она тоже делится на две неравные доли. Первая – с минимальным риском (обычно ей вменяют фиксированный доход, еще называемый гарантированным). Вторая – с максимальным риском (здесь доходность или убытки практически не гарантированы, хотя их и пытаются прогнозировать в рамках прошлых результатов) в соответствии со степенью риска, на которую готов покупатель. За управление инвестициями компания взимает дополнительный комиссионный сбор.

Типовых условий ИСЖ, одинаковых для всех инвесторов, почти не встречается. Большинство деталей всё равно оговаривается с каждым покупателем индивидуально. А неявный спрос этого продукта заставляет финансовых консультантов активно предлагать его именно в банке клиентам категории Private, на чьих счетах хранится более 5-10 миллионов рублей.

Хотя начальная сумма ИСЖ может исчисляться всего несколькими десятками тысяч. В непростой 2016г, например, минимальная стартовая сумма опускалась до 30 000-50 000 руб. в отдельных СК. Впрочем, в большинстве компаний она оставалась на обычном уровне 100 000-300 000 руб. По некоторым оценкам средний чек тут 1,5-2,5 миллионов руб., в каждой СК по-своему.

Чем же привлекательно ИСЖ, если его запросто можно заменить на набор независимых друг от друга финансовых инструментов? То есть на отдельные вклад, страховку и фондовые инвестиции. Преимуществ несколько, кроются они в дополнительных мерах защиты финансовых активов, выгодных не только инвестору, но и его наследникам, в определенных случаях.

Например, при наличии судебных претензий третьих лиц (родственника, государства, кредитора, бизнес-партнера или рейдера) деньги гражданина, вложенные в ИСЖ, не подлежат аресту, разделу или конфискации, так как не считаются имуществом по Гражданскому Кодексу. По той же причине выгодоприобретатель по договору (который не всегда является одновременно страхователем, родственником или наследником его имущества) получает положенные по ИСЖ выплаты уже через две недели после наступления страхового случая (например, несчастного), а не через полгода как в процедуре наследования по ГК. Да и выплаты от СК, при определенных обстоятельствах, могут оказаться гораздо больше по сумме, чем к этому моменту страхователь успевает вложить в ИСЖ собственных средств.

Следующее преимущество касается такой обязательной составляющей ИСЖ, как услуга страхования жизни. Здесь неизменность первоначально оговоренных условий иногда оказывается более выгодной на долгом сроке, чем их перемена в худшую сторону в каждом новом договоре раз в год, как это принято в обычном страховом полисе. Например, после ухудшения здоровья страхователя. К тому же многолетний срок для страхователя удобнее уже тем, что избавляет его от забот перезаключения нового договора каждые 12 месяцев.

Еще один профит заложен в изменившемся недавно Налоговом Кодексе, согласно которому на взносы по договору добровольного страхования жизни (им является, в том числе, ИСЖ), можно получать раз в год социальный налоговый вычет в размере ставки НДФЛ. Правда, тут есть свои ограничения по сумме (до 120 000 руб. вычета в год) и сроку договора ИСЖ (не менее 5 лет). А при наступлении страхового случая собственно сама страховка, выплачиваемая выгодоприобретателю, не облагается следующими налогами: подоходным, на дар, на наследство. Но налогообложению, хоть и льготному, подлежит начисленный инвестиционный доход. В остальном, надеясь на налоговые льготы, выгодоприобретателю нужно проявить больше внимательности в части отнесения уступок Налогового Кодекса на разные выплаты и случаи ИСЖ, здесь есть свои нюансы.

Когда ИСЖ альтернатива вкладам?

Замечено, что повышенную активность продавцы ИСЖ стали проявлять в 2016 году. Эксперты связывают её причину со ставками банковского рынка, которые весь тот год снижались, становясь все менее интересными для вкладчиков. Особенно для VIP-клиентов, предпочитающих достаточно большие суммы держать в крупнейших банках.

Но именно эти кредитные организации, хоть и считаются самыми надежными, ведут политику исключительно низких депозитных процентов. В беспрецедентно низкую (порой около нуля) превратилась и доходность валютных депозитов, причем в сопровождении неожиданно снижающегося курса доллара и евро. Хотя раньше валютные вклады всегда традиционно лучше спасали сбережения россиян от обесценивания.

Всё это вкупе дало повод считать, что депозитные ставки, призванные защищать накопления от инфляции, ей наоборот несправедливо проигрывают. Естественно, особенные потери в такой ситуации несут крупные вкладчики. Именно на них и направила свои усилия реклама ИСЖ, обещающая инвестиционный доход гораздо более высокий, чем в банке. Страховые компании начали сулить покупателям ИСЖ доходность намного бОльшую, чем просто корреляция с инфляцией, в том числе для валютных сбережений.

Есть мнение, что финансовые холдинги приглушат активность своей рекламы ИСЖ в момент возвращения ставкам депозитного рынка былой привлекательности. Например, не исключен сценарий повышения доходности вкладов уже в недалеком будущем, когда у банков вновь вернется аппетит к наращиванию своих депозитных и кредитных портфелей. Впрочем, всё в мире относительно, поэтому даже невысокие ставки для кого-то могут оказаться вполне интересными, если инфляция в стране надолго стабилизируется на низком уровне, как это мы видим на примере депозитов западных банков.

Отметим, что в портфеле услуг банков давно существуют так называемые комплексные продукты, связывающие два в одном: вклад плюс страховка или вклад плюс инвестиция, где у вклада еще и процент выше, чем обычно. Есть мнение, что такая схема на коротких сроках часто оказывалась более эффективной. Спорным остается вопрос – лучше ли использовать НСЖ в качестве инструмента накопления или просто сбережения, как это однозначно можно сказать про разные виды вкладов. Мнения потребителей расходятся. Ответ здесь скорее зависит от сравнения уже постфактум разных инвестиционных периодов, каждый со своими сложившимися рисками и ставками, поскольку в отличие от депозита уровень доходности в инвестпродукте не гарантирован, и даже возможны потери.

Финансовые эксперты сходятся во мнении, что ИСЖ в любом случае не должно полностью заменять банковские депозиты, но будет полезным дополнительным инструментом при диверсификации в личном финансовом планировании. Самое разумное решение – инвестировать в ИСЖ часть уже накопленных ранее средств.

Ловушки страхования

Известно, что к российскому страховому делу накоплено много справедливых претензий его клиентов. Но, оценивая отдельные обвинения, можно сделать вывод, что некоторые вытекают из нежелания клиентов внимательно читать условия соглашения еще до его подписания.

Да, зачастую понять его непросто, сам договор и обязательные приложения к нему достигают несколько десятков листов (порой 50-80 в совокупности). Однако их изучение делает принятое человеком решение более осознанным. Ведь именно на этом этапе можно предвидеть неблагоприятные последствия, чтобы отказаться от договора совсем или скорректировать свои же действия. Надежда единственно на профессионализм и обещания менеджеров по продажам в момент подписания договора часто оборачивается неприятными открытиями для покупателя в будущем.

Больше всего претензий бывает к порядку и сумме выплат по страховке. В случае с ИСЖ такие компенсации положены при наступлении страхового случая (болезнь, причинение вреда здоровью, увечье, смерть, и т.п.). В приложении к договору всегда есть длинный перечень исключений, когда в возмещении человеку отказывают.

К примеру: административное правонарушение (ДТП по вине страхователя, в т.ч. переход дороги в неположенном месте); алкогольное опьянение; случаи, произошедшие на территориях повышенной террористической опасности (Северо-Кавказский регион и т.п.); занятия опасными видами спорта или хобби (автомотоспорт, авиация, горнолыжный спорт и т.п.). Впрочем, и эти случаи можно оговорить с СК, чтобы изменить их до подписания договора на индивидуальных условиях. Естественно, полис при этом увеличит свою цену для клиента. Размер страховой компенсации на практике зависит от тяжести травмы или болезни, а поскольку страховая компания заинтересована экономить свой фонд, это часто становится предметом неприятных разбирательств, в том числе в суде.

Еще одна опасность для владельца ИСЖ состоит в нарушении им регулярности внесения платежей. Если договором установлена такая очередность, касается ли это инвестиционного взноса или страхового, то несоблюдение сроков грозит автоматическим односторонним расторжением договора. Что однозначно влечет за собой некоторые материальные потери клиента. Впрочем, расторжение может быть заменено денежным штрафом. И не важно – произошло ли всё по забывчивости или просто человек не смог найти достаточную сумму денег в нужный момент.

Риски инвестирования

Рыночные риски, связанные с непредсказуемой (иногда нулевой и ниже) доходностью вложений, характерны для любого инвестиционного продукта. Это основное отличие инвестиции от банковского вклада. У вклада доходность заранее гарантирована не просто договором, а охраняется законодательством и правоприменительной практикой. У инвестиции не всегда гарантии, обещанные клиенту в договоре, прямо следуют из статей законов или соответствуют действующей практике делового оборота.

В своих рекламных технологиях страховщики часто используют термин «гарантия». Но когда они делят весь капитал ИСЖ, доверенный инвестором, на «высокорисковую» долю и так называемую «гарантированную», нужно понимать следующее. Относительно первой заманчивая реклама иногда рисует аппетитную доходность «до 30% годовых» На вторую «гарантированную» долю капитала страховщик обещает начислить минимальную ставку (часто 3% годовых в рублях), не зависимо ни от чего. Однако если по итогам года прибыль первой доли окажется отрицательной, то среднеарифметическая доходность общего капитала ИСЖ сложится ниже 3%.

Есть свои специфичные риски и у долгого срока инвестиций. С одной стороны, выбирая срок договора более 5 лет, можно надеяться, что низкая доходность в прошлом нивелируется хорошей прибылью в будущем. С другой, прошлый высокий результат совсем не гарантирован в будущем по законам финансового рынка. У надежных управляющих компаний доходность выше 15% годовых на практике случается до уникальности редко, еще реже повторяется в ближайшей пятилетке. Удачливые инвесторы уверяют, что срок инвестиций в один актив должен быть не менее пяти лет, чтобы вложения принесли ощутимую прибыль.

К сожалению, отечественное законодательство пока не обязывает страховые компании извещать своего инвестора о степени риска, как это уже предписывается с недавних пор их коллегам – российским брокерам и прочим управляющим компаниям, работающим на фондовом рынке с клиентскими деньгами. Справедливости ради уточним, что большинство крупных СК все же информируют своих покупателей о размере возможных потерь.

В чрезвычайных обстоятельствах (при потере компанией лицензии) возвратность вложенных в СК средств, как это принято в практике банковских депозитов, инвестору не гарантирована даже частично. Ведь на страховом рынке не существует системы, аналогичной страхованию частных вкладов руками госкорпораци АСВ. При банкротстве СК объем и срок возврата средств инвестору зависит от перспектив и сроков реверса активов компании от её должников. Перестраховывать же риски российских СК на более надежном западном рынке нет желающих.

Иногда СК вкладывает часть своего фонда в банковские операции. Но происходит это от имени страховщик (а не клиента), поэтому при банкротстве банка деньги СК «зависают» в третьей очереди кредиторов банка надолго, иногда безнадежно.

По ликвидности инвестстрахование однозначно проигрывает вкладу. Некоторые ИСЖ предусматривают досрочный возврат вложений, но происходит всё не так быстро, как это работает с банковским депозитом (у которого преимущества прописаны в Гражданском Кодексе). Обратный выкуп инвестиций почти всегда бывает с потерей части средств (на комиссии и т.п.), иногда даже с отрицательным инвестдоходом, если рынок в этот момент «падал». В большинстве случаев досрочный возврат запрещен в первые 2-3 года договора.

Риски выбора страховой компании

Не нужно забывать и о рисках эмитента любого финансового продукта. Ведь исчезновение финансовой компании грозит потерей вложений её инвестора, в худшем случае – полной потерей. У страхового рынка такая опасность выше, чем у банковского. Одна из многих причин – менее жесткие требования к рискам, надежности и прозрачности, налагаемые на СК законодательством и регулятором.

Плюс специфика российского страхового рынка в его нынешнем состоянии не должна обманывать потребителя, особенно на длинном сроке инвестирования. Например, в прошлом 2016 году 111 отозванных у СК лицензий превысило количество аналогичных случаев среди банков, благо, что численность их клиентских баз несоизмерима.

Есть основания полагать, что впереди нас ждет еще более активная «зачистка» страхового рынка от недобросовестных игроков. В том числе учитывая, что многие страховые компании являются частью того или иного финансового холдинга, чья устойчивость зависит от перспектив существования всех его дочерних структур, среди которых банки играют не последнюю роль. А продолжение «банкопада» нам обещано самим Центробанком. Впрочем, этот процесс призван оказать положительное влияние на финансовый рынок, оставив на нем самых добропорядочных профессионалов, если верить ЦБ.

Также покупателю ИСЖ, ориентирующемуся, например, в своём выборе на положительную репутацию сегодняшних менеджеров и владельцев компании, следует не забывать, что смена её бенефициаров при возможной продаже в отдаленном будущем вполне может обернуться снижением надежности и повышением рисков. Особая острота этого вопроса пока еще характерна именно для российского финансового рынка. Катаклизмы отечественной экономики прямо влияют на надежность любой финансовой организации, в том числе с лицензией страховщика.

Покупателю ИСЖ перед подписанием договора полезно будет предварительно проконсультироваться с независимым экспертом, который поможет оценить условия и возможные риски.

Оксана Лукьянец, эксперт Вкладвбанке.ру

Источник: www.vkladvbanke.ru

Что такое НСЖ и ИСЖ при открытии вклада в банке

Тема накопления сбережений для достойной жизни на пенсии стала у россиян одной из самых популярных. Из-за изменения правил расчета государственной пенсии многие приходят к мысли о том, что им придется самостоятельно обеспечивать свое будущее. Поэтому спрос на инвестиционные продукты с высокой ожидаемой доходностью стабильно растет.

Отечественные страховые компании уловили эту тенденцию и совместно с банками утроили усилия по продвижению комплексных финансовых продуктов, в частности, НСЖ и ИСЖ. Разберемся, что скрывается за этими аббревиатурами, выясним, насколько выгодно в них инвестировать и узнаем, о чем менеджеры «забывают» рассказать клиентам.

Что такое НСЖ — накопительное страхование жизни

Классическое страхование выглядит так: клиент приходит в офис компании, приобретает полис страхования от определенных рисков, оплачивает взносы по удобной для себя схеме. При наступлении страхового случая он (или выгодоприобретатель по полису) получает страховую выплату. Если ничего плохого не случается, деньги остаются у страховщика.

Важная особенность стандартного страхования: клиент должен убедить страховую компанию, что объект страхования (автомобиль, дом, собственное здоровье) находится в приемлемом состоянии. Например, можно застраховать только технически исправную машину, что фиксируется актом техосмотра. При классическом страховании жизни гражданин проходит медицинский осмотр и предоставляет справку по установленной форме, подтверждающую отсутствие серьезных заболеваний. Только после этого он получит на руки страховой полис.

Для страховых финансовых продуктов действуют другие правила. Чтобы разобраться, как работает накопительное страхование жизни, нужно уяснить, что его основной целью является не выплата возмещения при наступлении страхового случая как таковая, а аккумулирование взносов клиента в течение длительного срока.

Если в период действия договора накопительного страхования наступит страховой случай, компания заплатит страховое возмещение. Если нет – вернет внесенные деньги. При удачном стечении обстоятельств – даже с небольшой прибавкой, прописанной в договоре.

Главное отличие инвестиционного и накопительного страхования от стандартного в том, что оно представляет собой финансовый продукт в страховой упаковке. То есть, главной составляющей является инвестирование за счет взносов клиента. Сами уплаченные взносы (в зависимости от конкретных условий договора) возвращаются клиенту частично или полностью. При стандартном страховании этого не происходит.

Другие особенности накопительного страхования жизни:

1. Клиент в рамках выбранной программы определяет размер, периодичность и длительность уплаты страховых взносов.
2. Каждый внос делится на две части: рисковую и накопительную. Рисковая – идет на покрытие убытков страховой компании при выплате страхового возмещения. Накопительная – предназначена для инвестирования с целью получения дополнительного дохода.
3. Существуют штрафы за досрочное изъятие средств. Если клиент, купивший полис НСЖ, решит досрочно расторгнуть договор, назад он получит только часть денег – так называемую выкупную сумму. Чем дольше длился договор, тем больше выкупная сумма, но она никогда не достигает 100%.

Сегодня страховые компании предлагает клиентам продуктовые линейки, в которой есть детские и взрослые программы. Несмотря на то, что средства массовой информации активно продвигают идею самостоятельного финансирования будущей пенсии, молодежь откликается на нее неохотно. Россияне 20-35 лет предпочитают тратить либо инвестировать средства на короткие сроки, поэтому программ НСЖ, рассчитанных на молодых, практически нет.

Перечислим виды накопительного страхования жизни для взрослых:

• дополнительное пенсионное;
• пожизненное;
• к определенному сроку (дожитие);
• комбинированное.

Продуктов для детей заметно меньше. По большей части, это накопительные срочные программы, в которых выплаты приурочены к конкретной дате или событию: достижение совершеннолетия, поступление в вуз, бракосочетание.

Теперь вы поняли, что такое НСЖ. Осталось разобраться, почему банки активно предлагают клиентам заключить договор страхования, а не открыть депозит.

Банковские специалисты получают от страховой компании определенный процент от продажи полисов, а за оформление вкладов дополнительные бонусы им обычно не полагаются. Поэтому прежде чем поддаться на уговоры клерков, следует остановиться и подумать, выгодно ли окажется для вас очередное «вкусное» предложение.

Что такое ИСЖ — инвестиционное страхование жизни

При открытии вклада клиенту, отказавшемуся от НСЖ, могут предложить другой финансовый продукт: инвестиционное страхование жизни. Оно совмещает признаки классического депозита и комплексной страховой программы.

Работает ИСЖ так: инвестор, вложивший деньги в доходные финансовые инструменты (ценные бумаги, структурные продукты), получает прибыль, а наличие страховки защищает клиента и его близких при наступлении несчастного случая или смерти. Полисы ИСЖ обычно оформляются на 3-5 лет.

Разберем механизм работы ИСЖ, чтобы понять, что это такое. В договоре инвестиционного страхования прописаны следующие страховые случаи:

• дожитие до окончания действия полиса;
• смерть застрахованного лица.

При позитивном сценарии развития событий (дожитии) страховая сумма выплачивается клиенту полностью. Дополнительно к этому застрахованный получает сгенерированный инвестиционный доход. В случае смерти застрахованного выгодоприобретатели по полису получают максимальную страховую выплату.

Если необходимо, в договор инвестиционного страхования включают другие риски по ИСЖ: получение травм, смерть в результате ДТП, несчастного случая и прочее. Выплаты при наступлении таких событий прописываются отдельно. Но и они заметно превышают изначально внесенную страховую сумму.

НСЖ и ИСЖ: сходство и различие

Главное различие между ИСЖ и НСЖ для клиента заключается в поставленных целях. Накопительное страхование, как видно, из его названия, нацелено на то, чтобы собрать желаемую сумму к определенной дате. Инвестиционное – призвано приумножить уже имеющиеся средства.

Таблица: разница между НСЖ и ИСЖ

Параметры сравнения	Инвестиционное страхование	Накопительное страхование
Срок действия договора	5-7 лет	3-15 лет
Порядок внесения средств	Единовременный платеж	Регулярные взносы
Размер прибыли	Зависит от результата инвестирования	Зависит от результата инвестирования, есть гарантированный минимум
Гарантии сохранности суммы инвестиций	Возврат страховой суммы без накопленного дохода	Возврат страховой суммы и минимального дохода.
Выкупные суммы при досрочном расторжении договора	50-75% взноса	Первые 2 года – 0%, затем процент постепенно увеличивается, достигая 80-85% накопленных средств

В чем главное отличие НСЖ от ИСЖ? Разумеется, в доходности вложений. В первом случае результат инвестирования бывает как весьма удовлетворительным, так и отрицательным. Иначе говоря, при инвестиционном страховании сохранность средств клиента не гарантирована. При соблюдении срока действия договора накопительного страхования застрахованному (или его выгодоприобретателям) компания обязана возвратить всю вложенную сумму.

Плюсы и минуты страхования жизни по НСЖ и ИСЖ

О преимуществах накопительного страхования жизни осведомлен любой человек, интересующийся инвестированием. Перечислим их еще раз:

1. Средства по договору накопительного страхования являются финансовым резервом, а не имуществом. Поэтому их нельзя арестовать, конфисковать, обложить алиментами, разделить при разводе.
2. Работающим застрахованным лицам предоставлено право на налоговый вычет по НДФЛ в размере 13% от внесенной суммы (максимум 15,6 тыс. руб.).
3. В течение срока действия договора жизнь клиента застрахована, причем, выплата при наступлении страхового случая может в несколько раз превысить сумму взносов.

Однако плюсы накопительного страхования жизни меркнут перед его минусами:

• низкой доходностью – по пилотным договорам, заключенным несколько лет назад, прибыль составила 2,5-3,5%;
• обязательством регулярно вносить средства в течение длительного времени – при изменении материального положения клиента оплата взносов станет весьма обременительным делом;
• необходимостью платить скрытые комиссии за заключение договора, размер которых «вшит» в стоимость страховки. Иногда эти бонусы менеджерам составляют 10-15% от суммы договора;
• отсутствием государственных гарантий возврата средств.

Последний пункт важен, поскольку, оформляя договор НСЖ вместо открытия вклада, клиент должен понимать, что такое решение обернется финансовыми потерями в случае банкротства страховой компании. Если при отзыве лицензий у кредитных организаций АСВ возвращает средства вкладчиков, то на страховые компании эти правила не распространяются.

В отличие от НСЖ, преимущества и недостатки ИСЖ можно просчитать. Чем тщательнее инвестор изучит информацию о предлагаемом продукте, тем больше у него шансов получить желаемый доход. В любом случае, инвестиционное страхование следует рассматривать как очередной способ диверсификации сбережений и не тратить на покупку полиса все деньги.

Стоит ли использовать накопительное и инвестиционное страхование жизни

Решать вопрос о необходимости заключения страхового договора нужно, исходя из размера свободных средств, и преследуемых целей.

Если есть желание ежегодно получать налоговый вычет, уберечь деньги от конфискации или раздела при разводе, имеет смысл предпочесть НСЖ обычным депозитам. Однако такое решение окажется ошибочным, если нужно получить гарантированный доход. Это возможно только при открытии банковского вклада с фиксированной процентной ставкой.

ИСЖ подходит квалифицированным инвесторам, испытывающим необходимость в получении страховой защиты в пакете с инвестициями. Заключая договор инвестиционного страхования жизни, они единовременно размещают деньги на длительный срок.

Какие бы цели ни преследовались, до принятия решения о заключении договора страхования жизни нужно изучить рейтинги надежности и доходности ведущих страховых компаний, внимательно ознакомиться с предлагаемыми продуктами, обращая особое внимание на условия выплаты инвестиционного дохода и досрочного расторжения договора.

Если вам нужна БЕСПЛАТНАЯ юридическая консультация, задайте свой вопрос по телефону

или воспользуйтесь формой:

Источник: npf24.ru