Что такое инфляция и дефляция простым языком

В противовес инфляции дефляция позволит на ту же сумму купить больше товаров, и добавляет ценности деньгам с течением времени, однако экономисты считают этот процесс более опасным, чем инфляционное обесценивание. Рассмотрим возможности дефляции, что это простыми словами, и почему ее наступление грозит гораздо большими проблемами для экономики и бизнеса, чем рост цен в умеренных масштабах.

• 1 Понятие дефляции в экономике
• 2 Виды
• 3 Причины
• 4 Последствия дефляции
• 5 Чем она опасна?
• 6 Примеры из истории
• 7 Как с ней борются в разных странах?
• 8 Что делать с деньгами инвесторам и обычным гражданам?

Понятие дефляции в экономике

Термин происходит от латинского «deflatio», что значит в переводе «сдувание». Значение слова подразумевает понижение уровня цен, когда товары и услуги с течением времени дешевеют, а не дорожают. Важно, что для сравнения используют национальную валюту, чтобы увидеть динамику в покупательской способности.

Что такое инфляция: простыми словами

Если инфляция часто сопровождается девальвацией, то дефляции сопутствует обратный процесс – ревальвации, с укреплением нацвалюты к остальным мировым валютам. Дефляция, именуемая также отрицательной инфляцией, приводит к тому, что ЦБ страны прикладывает усилия, чтобы девальвировать собственную нацвалюту и увеличить совокупный спрос.

Для измерения этого явления используют индекс потребительских цен, отражающий динамику изменения стоимости определенных товаров и услуг. При положительном значении показателя говорят об инфляции, при отрицательном – о дефляции.

Более наглядно дефляцию можно представить как ситуацию, когда группа определенных товаров раньше стоила 100 руб., а в текущих условиях она уже составляет всего 90 руб. Что касается исходной суммы в 100 руб., то она повысила свою покупательную способность, и теперь на ту же сумму можно купить больше продуктов или услуг.

Виды

К основным видам принято относить дефляцию:

• роста, когда в основе лежит избыточное предложение для рынка со снижением цен на произведенную продукцию на фоне обострения конкуренции;
• с наращиванием наличности у потребителей (тезаврирование), когда покупатели удерживают денежные остатки в наличных, выбирая для расчетов иные формы;
• банковского кредита, со снижением предложения денежной массы по причине краха банковских учреждений;
• конфискационную, когда нарушаются права собственности, у населения изымаются средства в пользу государства.

Определение разновидности дефляции во многом зависит от обстоятельств, при которых она появилась.

Причины

К причинам дефляции, как правило, относят:

• увеличившийся спрос на денежную массу в обороте;
• снижение объема выдачи кредитных средств и появление депозитных продуктов под высокий процент;
• государственное регулирование денежной массы в обороте с использованием инструментов ограничений;
• наращивание объемов производства;
• значительные изменения объемов денежной массы, способные повлиять на уровень цен;
• кризисные проявления в экономике с ростом безработицы и снижением активности бизнеса;
• рост долгов, связанных с наличием кредитных обязательств, в условиях отсутствующей эмиссии денег.

Несмотря на то, что цены при дефляционных процессах снижаются, экономисты считают, что последствия в таких обстоятельствах могут быть более неприятными, а экономический кризис при дефляции может оказаться более глубоким, чем в условиях инфляции.

Последствия дефляции

Рассмотрим, что влекут за собой дефляционные процессы, и к каким явлениям нужно быть готовым.

Основные последствия дефляции:

• реальные средства перераспределяются в направлении от заемщика к кредитору;
• совокупный спрос сокращается, происходит дефляция долга;
• снижается рентабельность в производственной сфере и инвестициях;
• появляются явления застоя экономики с формированием высокой внутренней задолженности;
• у денежно-кредитной политики меньше возможностей влиять на развитие экономических процессов;
• растет стоимость кредитных денег, что заставляет отказываться от них в инвестировании;
• увеличивается нагрузка на бюджет из-за роста социальных пособий и безработицы, что приводит к формированию дефицита бюджета и рост госдолга;
• поднимается уровень реального долга домохозяйств с последующим падением спроса;
• компании сталкиваются с необходимостью сокращения кадров рад удержания расходов на требуемом уровне.

Чем она опасна?

Не стоит радоваться очевидному падению стоимости промышленной и продовольственной группах товаров и услуг. Посмотрим с точки зрения экономики, чем опасна дефляция валюты в стране и какими результатами характеризуется «дефляционная спираль».

Когда продукция становится более дешевой, спрос на дорогие товары снижается. Покупатель просто ждет, когда цена станет еще ниже. В итоге, компании фиксируют падение прибыли и реагируют на это снижением производства. Далее возникает потребность избавиться от лишнего персонала, растет доля безработных. Доходы населения снижаются, и на покупки выделяется еще меньше денег.

В сфере товаров и услуг наблюдается перепроизводство.

На следующем витке снова снижаются цены, а за ними идет новое сокращение в экономике и т.д. Помимо застойных явлений в экономике страдает банковская сфера – люди отказываются брать кредиты, видя, что гораздо выгоднее самим сделать накопления, чем взять взаймы у банка.

Примеры из истории

России дефляция менее свойственна, она чаще наблюдается на коротких временных дистанциях, когда цены корректируются, или возникает сезонное падение в определенных группах товаров.

Чтобы разобраться в характеристиках этого понятия и определить, как бороться с этим явлением, стоит подробнее исследовать примеры других стран, изучить, к каким мерам они прибегали, чтобы преодолеть опасные последствия в экономике.

Самый известный пример дефляции в истории – Америка и экономический кризис в тридцатые годы с падение доходов, деловой активности, ростом безработицы. Потребовались титанические усилия, чтобы выйти из порочного круга дефляции.

В Японии в 90х годах наблюдалась глубокая дефляция, получившая известность как «Потерянное десятилетие».

Из недавней истории стоит упомянуть об Ирландии, где в феврале 2009 г. официальная статистика сообщила о дефляции с падением цен на 0,1% при сопоставлении год к году, а стоимость жизни снизилась на 6,6%. Ранее дефляция наблюдалась в этой стране почти полвека назад – в 1960 г., когда цены упали на 1,7%.

Задолго до дефляционных процессов в Ирландии, в двадцатые-тридцатые годы прошлого столетия в Великобритании дефляция достигала 10%-14% при сопоставлении год к году. Причиной этих изменений стал вывод британского фунта из золотого стандарта вследствие изменения политики финансирования военных действий в первую мировую войну, а затем возврат к прежней схеме золотого стандарта, базируясь на довоенной стоимости золота. В силу того, что она оказалась выше своего текущего эквивалента, возникла потребность снизить цены для приведения их в баланс с целевым курсом фунта.

Как показывает история, дефляцию нельзя трактовать однозначно опасным или полезным явлением. У дефляционного процесса есть свои плюсы и минусы. Важно понять, почему происходит падение цен и научиться выявлять признаки опасных ситуаций.

Как с ней борются в разных странах?

Основные рычаги управления инфляционными и дефляционными процессами связаны с деятельностью государства. Государство может снизить бюджетные расходы и увеличивает налоговое бремя участников бизнес-процессов, Центробанк повышает ключевую ставку, ограничивается рост денежной массы в стране. Для исправления ситуации ставку могут снижать до нуля, бизнес освобождают от части налогов. Для перезапуска процессов понадобится живое участие государства с финансированием крупных проектов в сфере строительства жилья, дорог, мостов, прокладки трубопроводов и прочие меры.

На уровне простых пользователей борьбе с дефляцией помогут активные потребители и покупатели, вышедшие за рамки тотальной экономии. Оживление продаж повлечет повышение спроса, рост цен, активизацию производственной деятельности и создание новых рабочих мест.

Что делать с деньгами инвесторам и обычным гражданам?

Неважно, в каких странах происходят дефляционные процессы. Важнее понять, как правильно инвестировать деньги, чья стоимость со временем будет только расти. Как правило, Центробанк в подобной ситуации может начать активно вливать деньги, накачивая экономику дешевыми деньгами через снижение ставки.

Бизнес улучшает показатели рентабельности, начинает развиваться и восстанавливаться. Однако в условиях борьбы с дефляцией важно вовремя заметить риски резкого взлета инфляции с надуванием пузырей. В таких условиях инвесторы чаще решаются на агрессивные стратегии с несение определенных рисков, связанных с моментом завершения стимулирования. Однако золотое правило грамотного инвестирования – найти идеальный баланс, когда инфляционные процессы идут разумными темпами, способствуя развитию всей экономики в целом, и инвестиционной сферы в частности.

Источник: misterrich.ru

Что такое дефляция: причины и следствия

• 29.11.18
• 0 комментариев
• 7696

Что такое дефляция?

Дефляция это процесс снижения стоимости товаров и услуг. Ее нередко рассматривают как явление, обратное инфляции — однако такое сравнение не совсем корректно. Дело в том, что инфляция уровня 1-4% в год считается благоприятной для развитых экономик, так как стимулирует выпуск товаров и их потребление. Вред им наносит только сильная инфляция. В то же время даже малая дефляция как правило оказывает на экономики всех стран выраженный негативный эффект.

Посмотрим на такую картинку:

Красным цветом представлена инфляция в США, тогда как синие пики вниз соответствуют дефляции цен. Очевидно, что до начала 20 века периоды инфляции и дефляции сменяли друг друга, причем дефляция была особенно сильна во второй половине 19 века, по окончании Гражданской войны.

Наиболее ярко в 20 веке дефляция проявила себя в Великую депрессию конца 20-х и середины 30-х годов. Это же время ознаменовалось кратковременной отменой, а затем и полным отходом от золотого стандарта — в результате чего и США, и весь мир уже 80 лет живут в эпоху постоянной инфляции. Это просто данность, нравится ли она кому-то или нет. Однако отдельные (и даже продолжительные) периоды дефляции в ряде стран встречаются и сегодня

Всегда ли дефляция несет с собой негатив? Не всегда, поскольку по рыночной аксиоме конкуренция рынка порождает борьбу за потребителя и следовательно, вызывает снижение цен. Если в каком-то городе новое крупное предприятие начинает конкурировать со старым, то цены могут понизиться просто в результате конкуренции и не вызвать, например, сокращения рабочих мест. Но в масштабах государства дефляция не сулит ничего хорошего.

С другой стороны, нужно отличать сезонную дефляцию от годовой. Например, осеннее снижение цен за пшеницу или овощи вполне нормальное явление, так как этому предшествует урожай (избыточное предложение товара). Однако с учетом зимы и весны на протяжении года скорее всего будет наблюдаться инфляция.

Основные причины дефляции:

1. Население аккумулирует деньги «под матрасом» или в банках
2. Наблюдается рост производства при неизменной денежной массе
3. Целенаправленное уменьшение государством количества денег в экономике страны
4. Удорожание денег (кредитов) путем повышения процентной ставки

Примеры дефляции в мире

• Великая Депрессия в США, когда была отмечена последняя заметная дефляция в 20 веке. Она же остается наиболее сильной на сегодняшний день — снижение цен в начале и середине 1930-х годов доходило до 10%.
• Дефляция в Японии. Проблемы с дефляцией в Японии начались еще в 1990-х годах после сдувания рыночного пузыря в 1990 году — однако пик проблем пришелся на 1999-2014 годы, когда в стране фиксировалась небольшая, но довольно стабильная дефляция:

Кстати, обратите внимание на сильную инфляцию 1970-х, время бурного экономического роста. К 2015 году Япония объявила о победе над дефляцией, свою роль в которой сыграло ослабление йены и снижение ключевой ставки до отрицательных показателей. Но как видно, выйти в зону стабильно небольшой инфляции стране пока не удалось.

• В Греции дефляция началась с резкого обвала цен в 2013 году. В 2015 году она составила 0.2%, хотя в течение года была в среднем около 2%. Стоимость товаров потребления сократилась (например, на 8% упала цена на одежду, на 4% снизились коммунальные услуги). Закрылось заметное количество малых фирм. В целом процесс связан с государственным кризисом, который получил развитие еще с 2008 года. Бюджет страны пополняется только за счет помощи других государств и МВФ.
• Дефляция отмечалась и в Латвии — за 2015 год уровень цен на товары сократился на 0,4%. Снизились цены на горючее (на 3,2%), упали в стоимости продукты питания (на 0,7%). В результате падения цен заработные платы сотрудников латвийских организаций снизились и возникли забастовки. Причина дефляции в Латвии в растущем долге страны, тогда как многие программы по поддержке бизнеса не приносят прибыль. Подобная ситуация отмечена в Швейцарии и ряде других европейских стран.
• Примером дефляционных процессов в Азии является продолжающееся снижение цен на товары в Сингапуре. С 2014 года потребительская стоимость товаров сократилась на 0,7%. В 2015 году – на 0,8% при увеличившимся ВВП на 6,2%.

Негативные последствия на примерах

Многие обыватели, не знающие специфику данного понятия, полагают, что дефляция это положительный процесс. Ведь отсутствие роста цен на товары (и даже их снижение) поначалу кажется хорошей ситуацией. Однако в действительности она означает, что дефицитом делаются деньги , а также источники их получения. Если у вас нет работы, то радоваться снижению цен повода нет. Если вы сдаете квартиру, то будете вынуждены снизить цены для удержания жильцов, которые тоже испытывают трудности с заработком.

Выделяют следующие негативные последствия дефляции:

• Уменьшение спроса на товары. Население страны ждет понижение цен и люди начинает копить денежные средства
• Возникает принцип отложенного спроса, что ведет к еще большему снижению цен без соответствующих покупок
• Падает производительность (нет тех, кто станет приобретать товар и изготовлять его невыгодно)
• Сокращать зарплаты можно только до определенного предела, оставляя производство рентабельным
• На фоне всего происходящего многие организации ликвидируются, начинается волна увольнений
• Доходы населения снижаются
• Уменьшается поток инвестиций и как следствие происходит дальнейшее ухудшение ситуации в стране
• В банковской сфере сокращается уровень выдаваемых кредитов, получить займ становится сложно
• Круг замыкается и ситуация переходит в экономический кризис

Рассмотрим конкретный и довольно интересный пример. На дворе «ревущие» 20-е годы, американская экономика на невиданном за долгое время подъеме. В стране заметная инфляция, которая не является проблемой, так как вызвана бурным экономическим ростом.

Акции растут практически с каждым днем, появляется все больше новых богачей. Экономический бум перерастает в пузырь и уже чистильщики обуви начинают интересоваться покупкой акций; некоторые, желая разбогатеть еще быстрее, берут для покупок акций кредиты.

То, что случилось дальше, известно. Крах на бирже 1929 года привел не только к тому, что крупные владельцы акций выбрасывались из окон, но и через несколько месяцев дошел практически до каждого жителя страны. Известны и очереди за похлебкой, и гувервилли, и попытки заработать любой ценой. Снижение индекса акций к лету 1932 года составило около 90% от пика 1929:

Среди населения началась паника и люди бросились в банки забирать вклады. В результате возник кризис ликвидности и власти даже прикрыли кредитные институты, назвав это «банковскими каникулами». Но по факту эти «каникулы» означали, что деньги почти что вышли из оборота: забравшие их люди в условиях глобального кризиса начали расходовать наличные очень экономно.

В результате, когда акции стали почти бумажками, потеряв около 90% стоимости, инфляция сменилась сильной дефляцией (около 10%). Больше дефляцию Америка в 20 веке не переживала, однако и акции в дальнейшем не падали на такую величину. Проблему пришлось решать принудительной скупкой золота у населения в 1933 году по фиксированной цене — после чего золотая унция была официально повышена с 20.66 до 35 долларов. В результате золото в США даже потеряло статус платежного средства вплоть до 1964 года, однако этот трюк позволил подавить дефляцию с относительно небольшими потерями.

Интересный вывод в том, что дальновидные держатели облигаций уцелевших компаний получили надежный источник наличных, которые дали им дополнительные 10% прибыли. Конечно, речь тут не идет об обогащении путем инвестиций, но по крайней мере говорит о возможности достойно пережить тяжелые времена, когда не спасло даже наличие золота.

Дефляция в Японии

Другой пример касается Японии. Период с начала 1950 по 70-е годы называются японским экономическим чудом — страна бурно развивалась и японские высокотехнологичные компании и товары вышли на мировой рынок. Произошел переизбыток товара внутри страны, который к тому же сопровождался избыточным оптимизмом инвесторов в отношении рынка японских акций и недвижимости.

В результате японские покупатели, получившие достаточно качественного продукта, почти перестали тратить деньги, а укрепление йены по отношению к доллару мешало прибыли японских компаний и на внешнем рынке.

Все это привело к кризису, запустившему дефляцию — в результате капитализация японских акций с пикового значения 1990 года сократилась в несколько раз. При этом уровень жизни японцев хотя и не упал так сильно, как в предыдущем примере, однако сам кризис растянулся на немалые 15 лет. И снова покупатели японских облигаций, получающие стабильные денежные выплаты, были бы в выигрыше, хотя прирост от дефляции в данном случае был очень мал.

Борьба с дефляцией

Способы преодоления дефляции на государственном уровне:

1. эмиссия денег
2. понижение процентной ставки, что делает кредиты более дешевыми
3. снижение налогов, что делает бизнес устойчивее к кризису избыточного производства
4. льготные программы кредитования бизнеса
5. продажа государством ценных бумаг, развитие фондового рынка
6. понижение курса национальной валюты, что увеличит продажи в других странах. Если доллар стоит сегодня 60 рублей, а завтра 100, то в новых условиях при одинаковой цене товара в рублях за него нужно будет заплатить меньше долларов. Это даст приток рублей в страну

Источник: investprofit.info

Разница между инфляцией и дефляцией

В макроэкономике мы изучаем две острые проблемы, с которыми сталкиваются практически все страны мира, а именно инфляцию и дефляцию. Инфляция — это ситуация, когда цены на товары и услуги повышаются, что снижает покупательную способность денег. Это непрерывное восходящее движение общего уровня цен в экономике.

С другой стороны, дефляция противоположна инфляции, когда цены на товары и услуги падают, и люди могут покупать больше товаров за ограниченные деньги. Это снижение общего уровня цен в экономике страны.

Определенный процент инфляции — это хорошо, но, кроме того, это хуже для любой экономики. Более того, дефляция является худшим условием для экономики. В этой выдержке из статьи мы упростили различия между инфляцией и дефляцией в табличной форме.

Сравнительная таблица

Основа для сравненияинфляциядефляция

Имея в виду	Когда стоимость денег уменьшается на международном рынке, тогда эта ситуация называется инфляцией.	Дефляция — это ситуация, когда стоимость денег на международном рынке возрастает.
Последствия	Увеличение общего уровня цен	Снижение общего уровня цен
Национальный доход	Не снижается	Снижения
Цены на золото	Falls	Повышения
классификация	Спрос вытягивает инфляцию, инфляция издержек, стагфляцию и дефляцию.	Дефляция долга, дефляция на стороне предложения денег, дефляция кредита.
Хорош для	Производители	Потребители
последствия	Неравномерное распределение доходов.	Повышение уровня безработицы
Что является злом?	Немного инфляции является символом экономического роста страны.	Дефляция не хороша для экономики.

Определение инфляции

Ситуация возникает из-за изменчивости спроса и предложения денег, что приводит к росту цен на товары и услуги с течением времени, известной как инфляция. Когда стоимость денег падает в мировой экономике, что приводит к росту цен на золото, это называется инфляцией. В связи с наличием инфляции в экономике страны покупательная способность денег сокращается из-за повышения общего уровня цен. Поэтому обычному человеку придется потратить больше денег на приобретение нескольких предметов.

Многие эксперты придерживаются мнения, что инфляция не возникнет до тех пор, пока рост уровня цен не будет

• Инфляция по требованию
• Инфляция издержек
• стагфляция
• дефляция

В Индии измерение инфляции осуществляется с помощью индекса оптовых цен (WPI) и индекса потребительских цен (CPI). Инфляция может быть вызвана ростом государственных расходов, уклонением от уплаты налогов в больших масштабах, дефицитным финансированием, неравномерным ростом сельского хозяйства, черным маркетингом, накоплением и т. Д.

Определение дефляции

Дефляция — это ситуация, возникающая из-за падения предложения денег и кредита в экономике. Это также известно под названием «отрицательная инфляция», потому что, когда уровень инфляции составляет

С появлением дефляции в экономике страны наблюдается общий сдвиг общего уровня цен, то есть цена товаров и услуг снижается и, следовательно, увеличивается покупательная способность денег. Благодаря этому теперь люди смогут покупать больше товаров с меньшими вложениями. Ниже приведены типы дефляции:

• Дефляция на стороне денег
• Кредитная дефляция
• Дефляция долга

Самой причиной возникновения дефляции является падение покупательной способности на микро- и макроуровне, поскольку цены на товары и услуги в экономике падают, поэтому покупатели ждут дальнейшего падения своих цен. Таким образом, клиенты откладывают свою покупательскую и потребительскую деятельность, что затрудняет весь экономический цикл, из-за чего инвестиции остаются бездействующими. Результатом дефляции является спад, падение прибыли, депрессия и так далее.

Ключевые различия между инфляцией и дефляцией

Приведенные ниже пункты заслуживают внимания, поскольку разница между инфляцией и дефляцией:

1. Когда стоимость денег на мировом рынке уменьшается, это инфляция, а если стоимость денег растет, то это дефляция.
2. Инфляция приводит к росту цен на товары и услуги, тогда как цены на товары и услуги снижаются в результате дефляции.
3. Инфляция полезна для производителей или производителей. С другой стороны, клиенты получают выгоду от дефляции.
4. В ситуации дефляции наблюдается падение национального дохода, но это не касается инфляции.
5. В условиях инфляции распределение доходов даже не происходит среди богатых и бедных. Наоборот, дефляция становится причиной роста уровня безработицы.
6. Небольшая инфляция полезна для экономики страны. Однако дефляция создает препятствия на пути экономического роста страны.

Есть некоторые меры, принятые правительством страны для контроля над инфляцией, такие как монетарные меры, фискальные меры, контроль над инвестициями и т. Д. Есть несколько шагов, предпринятых Центральным банком для искоренения дефляции в экономике. Таким образом, мы можем сказать, что более низкий уровень инфляции — это хорошо, но такую ​​ситуацию, как дефляция, трудно решить, поскольку она может привести страну к депрессии и, следовательно, дефляция ужасна.

Источник: ru.gadget-info.com