Что такое гэп на рынке

Ценовой ГЭП – это явление, достаточно часто возникающее на финансовых рынках. При этом, на некоторых рынках они образуются чаще, в особенности на рынках товаров, а на каких-то рынках более редко. Тем не менее, не редко их трактовка при тех. анализе является неправильной. Давайте же попробуем определиться, что же такое ценовой ГЭП на рынке Форекс?

Попросту говоря, это область на ценовом графике (баров либо свечей), в которой отсутствуют какие-либо контракты. ГЭПы могут образовываться по различным причинам, и валютные инвесторы должны уделять им достаточное внимание, потому как они могут указывать на значительные рыночные изменения.

ГЭП на Forex образуется на различных графиках, начиная с долгосрочных – недельных и месячных графиках, однако большую часть их можно встретить на дневных графиках. ГЭП возникает при резком и значительном движении рынка, когда осуществляется быстрое изменение стоимости актива, и не осуществляется никаких контрактов между начальной и последующей стоимостью. Различные неблагоприятные события, выход новостей, в особенности, произошедших в выходные дни, могут запросто привести к образованию ГЭПа во время открытия рынка. Вообще, принято выделять четыре типа ГЭПов и более подробно о каждом из них мы расскажем ниже.

Общие ГЭПы

Общие ГЭПы достаточно часто образуются на графиках цены и большим значением не обладают. Обычно такие ГЭПы «заполняются» за достаточно короткий временной период. Под «заполнением» ГЭПов принято считать такую ситуацию, когда стоимость актива приходит к предыдущему уровню, после чего ГЭП закрывается. Стоит отметить, что еще нужно уметь выявлять общие ГЭПы, дабы не попасть в заблуждения, ошибочно полагая, что это является сигналом силы либо слабости рынка.

Читайте! Как заработать на Форекс без вложений?

ГЭПы прорыва

Как извлечь прибыль из ГЭПов и не потерять профит

Неожиданно появившийся гэп может вывести из равновесия любого начинающего трейдера или инвестора. К примеру, вы наметили для себя покупку какой-то бумаги по определенной цене, а на утро она открылась с разрывом вверх. Как быть, когда на рынке появляются окна, рассказывает опытный трейдер.

Что такое гэп и почему он образуется

Гэп — это ценовой разрыв, образованный двумя свечами. Он может сформироваться на любом таймфрейме, но истинную силу имеет только на больших временных промежутках — от 4 часов. Для входа в позицию трейдеры предпочитают торговать дневные гэпы.

Причины появления гэпа:

• Изменение новостного фона
• Изменение ситуации на других рыночных площадках пока был закрыт наш рынок
• Дивидендный гэп

Истинный гэп должен отвечать нескольким параметрам. Рассмотрим на примере дневного графика.

• Открытие второй свечи должно располагаться вне тела первого дня
• Тени дней, между которыми возник гэп, могут пересекаться.

Как академики смотрят на гэп

Существует два противоположных теоретических постулата относительно гэпов:

1. Гэп является подтверждением силы тренда. Приверженцы этой теории считают, что необходимо открывать позицию в направлении разрыва, так как рынок “подброшен” и дальше продолжит движение.
2. Противоположное мнение гласит, что рынок всегда стремиться закрыть окна, и если на рынке образовался разрыв, нужно срочно открывать позицию в противоход.

К примеру, на рисунке ниже цена за короткий промежуток времени образовала несколько гэпов в области низких цен. Руководствуясь только постулатами, описанными выше, можно было оказаться несколько раз в проигрышной позиции.

Оба эти подхода имеют место быть, важно лишь научиться отличать разрыв истощения от разрыва ускорения. Об этом и поговорим далее.

Виды биржевых гэпов

1. Разрыв истощения — это разрыв на графике, который не подкрепляется направлением тренда.
2. Разрыв ускорения — это ценовой гэп, образовавшийся в том же направлении, что и движение тренда.

Для того, чтобы понять направление тренда, можно воспользоваться трендовыми индикаторами, например, MACD.

Рассмотрим подробнее, как это работает:

• Если разрыв вверх и MACD показывает силу быков, то это разрыв ускорения.
• Если разрыв вверх, но MACD показывает силу медведей, то это разрыв истощения.
• Если разрыв вниз, MACD показывает силу медведей, то это разрыв ускорения.
• Если разрыв вниз, а MACD на стороне быков, то это разрыв истощения.

Торговля утренних гэпов. Переходим к практике

Чтобы адекватно оценить рынок при образовании гэпа и принять торговое решение, берутся графики двух масштабов — основной и старший. В качестве старшего всегда выступает дневной график. В качестве основного можно выбрать любой таймфрейм, даже минутный. На старшем таймфрейме добавляется индикатор, чтобы оценить направление тренда.

Важно! При образовании утреннего гэпа позиция открывается только до 10.45 утра и ликвидируется до закрытия сессии вечером. Обратите внимание на рисунок ниже. Свеча после гэпа соответствовала медвежьему настрою по MACD. Если открыть в данной ситуации позицию утром и закрыть вечером, то останешься с профитом.

Если же удерживать дольше в надежде на продолжение тенденции, то можно нарваться на противоход цены.

Как торговать разрыв ускорения

Если дневной таймфрейм нам подтверждает, что перед нами разрыв ускорения, то действуем по следующей схеме:

• Ждем закрытия первой свечи основного таймфрейма, чтобы убедиться в правильности трактовки гэпа.
• Входим в рынок на второй свече
• Стоп устанавливаем выше предыдущего максимума, если гэп вниз и ниже предыдущего максимума, если гэп вверх.
• Позиция удерживается до окончания сессии, если не сработает стоп
• Если после открытия позиции в первые три часа рынок не показывает ярко выраженного направления движения, то позиция закрывается.

Берем профит на гэпе истощения

• Определяем по дневному таймфрейму, что рынок находится на пике сил.
• Ждем закрытия первой свечи, чтобы подтвердить наше предположение о направлении движения.
• Ждем первые три свечи. Если хоть одна из них движется в сторону закрытия гэпа, то входим в рынок на четвертой свече.
• Стоп ставится выше локального максимума текущего дня.
• Закрыть позицию необходимо с закрытием гэпа.

Gap как окно поддержки

В некоторых ситуациях при ярко выраженном тренде зона гэпа может стать хорошим фундаментом для поддержки цен. Рассмотрим несколько примеров. На рисунке представлено два гэпа. Первый стал поддержкой для цен при снижении через некоторое время, график ушел в консолидацию и даже состоялся небольшой отскок. Во втором случае зона гэпа стала зоной сопротивления.

Цены дважды пытались преодолеть его нижнюю границу, но силы рынка не хватило.

Этот пример является еще одним подтверждением того, что прежде чем торговать в надежде на скорое закрытие гэпа, нужно посмотреть на рыночную ситуацию шире. Если же вы все-таки хотите рискнуть и войти в рынок ни на один день после образования гэпа, дождитесь третьего дня. К этому времени, как правило, рынок определяется с дальнейшим направлением.

Вывод или как подчинить себе гэпы

• Гэп — это возможность для заработка дополнительной прибыли с минимальным риском.
• При торговле гэпов стоит четко соблюдать торговую схему, чтобы не ошибиться с направлением рынка.
• Торговое решение принимается на основе двух графиков и индикаторов.
• Торговля на основе утренних гэпов ведется только внутри дня.
• Gap может быть как местом притяжения цены, так и зоной поддержки. Внимательно изучите положение дел прежде чем принимать решение.

Похожие записи:

1. Описание индикатора Parabolic SAR — как пользоваться
2. Полное описание работы индикатора MACD
3. Разворот тренда при помощи свечных моделей — разворотные паттерны
4. Технический анализ: индикатор CCI, описание, применение

• Дивидендофф
• Торговля на бирже
• Технический анализ

Источник: dividendoff.net

Гэп в трейдинге — что это такое простыми словами

Многие начинающие трейдеры периодически сталкиваются с ценовыми разрывами на графиках котировок. Цена движется с периодическим ускорением, после чего неожиданно возникает пробел. Подобное явление в трейдинге называют гэпом. Гэп – очень интересная концепция для торговли, однако, торговля при помощи него сложна, т. к. ценовые скачки могут быть резкими и существенными.

Для одних трейдеров гэп является возможностью получения прибыли в то время, как для других – событием, приводящим к потере вложенного капитала. Поэтому для использования гэповых стратегий необходимы фундаментальные знания о финансовом и риск-менеджменте.

Суть понятия и причины появления

В переводе с английского термин «гэп» означает «разрыв». Гэпом в трейдинге называют ценовой разрыв, который отображается на графике котировок анализируемого актива. При этом наблюдается резкий перепад цены на биржевой актив. Говоря простым языком, это участок графика, где не прослеживалась рыночная активность, т. е. котировки рассматриваемого актива перескочили определённый ценовой диапазон.

Котировки могут совершить «рывок» в любом направлении. Иногда гэп возникает в виде резкого ценового скачка или спада, произошедшего в короткие сроки в пределах одного таймфрейма (временного интервала на графике торгового актива).

Под гэпом подразумевается значительное несоответствие цены закрытия предыдущей торговой сессии с ценой открытия следующего торгового дня. По сути, происходит образование пустого ценового пространства, которое возникает при закрытии рынка в пятницу вечером и открытии в понедельник утром. При этом совсем не обязательно, что разрыв котировок будет наблюдаться каждый понедельник, обычно он возникает раз в месяц.

Если цена на момент закрытия не совпадает с ценой на момент открытия, то происходит скачок. Подобные скачки цены отлично видны на графике японской свечи, а на линейном графике они не отображаются.

Ценовой разрыв может сформироваться под влиянием самых различных факторов. Чаще всего гэпы появляются при:

• открытии биржи после длительных выходных или праздников;
• низкой ликвидности актива. Множество аналогичных заявок (на покупку или продажу) без встречных ордеров приводит к разбалансированию спроса и предложения. Чтобы восстановить баланс, цена смещается;
• появлении экономических новостей, сильно повлиявших на рынок. Они могут быть как положительными, так и отрицательными, но во многих случаях форс-мажорные обстоятельства (значимые политические события, природные катаклизмы, теракты) влекут за собой резкий рост или падение котировок;
• выплате дивидендов. Характерно для дивидендного гэпа, который образуется при закрытии реестра акций. Стоимость ценных бумаг снижается на величину дивидендов;
• дневном и вечернем клиринге (на биржах опционов и фьючерсов).

В некоторых случаях незначительный разрыв может быть вызван техническими проблемами, к примеру, если в торговый терминал приходят неполные котировки.

Направления разрывов и особенности срабатывания ордеров при гэпе

Направление гэпа	Комментарий
Вверх	Максимальная цена актива на момент закрытия торгов ниже минимальной цены при следующем открытии торгов
Вниз	Минимальная цена актива на момент закрытия торгов выше максимальной цены при их последующем открытии

Рассмотрим такую ситуацию. Трейдер уже открыл сделку по покупке валюты. К данному ордеру был установлен определённый тейк профит и стоп лосс. Во время открытия рынка в понедельник можно ожидать два варианта развития событий:

1. Гэп вверх, при котором котировки поднимутся выше уровня тейк профита. В такой ситуации сделка закрывается брокером не по той цене, которая получилась на открытии, а по цене, указанной для тейк профита. Следовательно, трейдер недополучит свою прибыль.
2. Гэп вниз, при котором котировка опустится ниже уровня стоп лосса. В этом случае трейдер понесёт большие убытки, чем он предполагал, т. к. сделка закроется брокером по цене открытия и вдобавок с проскальзыванием.

Можно заметить, что и в первом, и во втором варианте трейдер остаётся не в самом лучшем положении, т. к. недополучает деньги. В связи с этим не рекомендуется откладывать сделки до начала недели, а фиксировать прибыль в пятницу перед закрытием. Однако, есть трейдеры, предпочитающие открывать сделки на длительное время.

Если выбрана подобная стратегия в пятницу, то можно отодвинуть тейк профит на сто пунктов. Скачки цены крайне редко имеют больший размер. В таком случае при гэпе трейдер может получить неплохую прибыль.

Разновидности

Гэпы подразделяются на следующие виды:

1. Простой. Так называют разрыв котировок, возникающий из-за низкого интереса к активу и незначительного объёма торгов. При этом наблюдается небольшое боковое смещение цены. Подобный ценовой разрыв характерен для спокойных рынков. Он закрывается быстро без каких-либо последствий для трейдера и рынка. Обычно, простые гэпы образуются на Forex в понедельники или после праздников. В этот период происходят незначительные колебания цены и поэтому заработать почти невозможно.
2. На разрыв. Появление данного вида гэпа связано с резкими скачками цены при внушительном объёме торгов. Разрыв указывает на смену тренда: цена на фондовом рынке выйдет за пределы диапазона и фазы консолидации и пробьёт новый тренд с сильным импульсом и разрывом. Такие гэпы могут возникать друг за другом.
3. На отрыв. Гэпы на отрыв появляются в середине тренда из-за повышенного интереса к активу при среднем объёме торгов (новые покупатели начинают толкать цену вверх). Таких разрывов может быть несколько, а их возникновение свидетельствует о том, что текущая тенденция продолжится. Данный вид отлично подходит для длительных стратегий.
4. На излёт. Зачастую подобные гэпы встречаются на фондовых рынках, и крайне редко – на Форексе. Они появляются в конце предыдущего тренда и свидетельствуют об окончательном толчке, прежде чем цены начнут возвращаться к тренду. Перед тем, как начать торговать, трейдер должен обязательно их идентифицировать. В момент появления такого гэпа сложно быстро определить, что это именно гэп на излёт. Большинство опытных трейдеров откладывает решение до разворотной фигуры.

Гэпы стремятся к закрытию, но на конечный результат влияет тип гэпа. Обычные гэпы закрываются всегда, для гэпов на разрыв характерен возврат цены к прежним отсечкам, но не в ближайшее время. Из-за сильного тренда и ощутимых фундаментальных факторов происходит образование незакрытого разрыва (неотработанного в течение 5 торговых дней). При попытке заполнить гэп цена сталкивается с сильным сопротивлением.

Использование гэпов в торговой практике

Для торговли с использованием гэпа можно воспользоваться такими торговыми стратегиями, как свинг-трейдинг, интрадей, скальпинг. Но так как торговля при помощи гэпа сложна, торговать им нужно при строгом соблюдении правил манименеджмента. Согласно статистике, 90% гэпов, возникших на открытии, перекрываются. Но нельзя полностью полагаться на статистику, т. к. на девять положительных исходов приходится один отрицательный, который и приведёт к потере значительной части депозита.

Здесь необходимо учитывать следующие нюансы:

• закрытие разрыва может и не произойти. В подобном случае пара продолжает двигаться в выбранном направлении;
• может случиться так, что пара направляется перекрывать разрыв, но потом разворачивается и гэп остаётся частично не закрытым. Такую ситуацию можно наблюдать на кроссах, поэтому торговать гэпы по ним не следует;
• пара может совершать несколько попыток сократить разрыв, но ни одна из них не увенчается успехом;
• может продолжаться динамичное движение цены в выбранном направлении, но после преодоления от 100 до 200 пунктов она развернётся и перекроет разрыв. Такой исход относится к трудным случаям, т. к. большинство трейдеров уже выйдут из сделок по стоп лоссам.

Приведём пример возникновения ценового разрыва. При пятничном закрытии цена унции золота составляла 1200 $. После открытия торгов в понедельник цена за унцию установилась на уровне 1190 $. Возник гэп вниз на десять пунктов. При выборе правильного подхода это можно обыграть в свою пользу и заработать на ценовом разрыве. Для этого нужно:

1. Дождаться старта торгов.
2. Позволить продавцам, которые поддались панике, выйти из своих позиций.
3. Дождаться сигнала в виде разворота.
4. Войти в противоположном гэпу направлении.

Возникновение гэпов – не частое явление, но из него можно извлечь прибыль. Однако, гэпы нужно использовать с осторожностью. Выбор конкретной торговой стратегии (агрессивной или консервативной) и целесообразность открытия позиции зависят от вида гэпа.

Источник: vfinansah.com