Когда говорят об экспорте российской нефти, речь обычно идет о сорте Urals как наиболее распространенном, то есть преобладающем в структуре экспорта. На самом деле экспортных сортов у России несколько, и ценообразование на них может существенным образом отличаться, особенно в моменте, когда спрос на те или иные сорта, обусловленный географией поставок, может изменяться сильнее, чем на другие.
Отдельно нужно отметить в вопросе цен на нефть, что биржевая цена эталона или привязанного к нему сорта не отражает реальную цену поставки, так как не включает транспортные издержки, страхование, скидки и прочее. Фактическая цена может определяться для определенного места (например, порта) и определенного базиса поставки (совокупности условий по транспортировке и страхованию груза, а также моменту перехода прав собственности). Например, базисом поставки может быть FOB (free on board). Согласно ему, переход права собственности осуществляется в момент погрузки товара на борт транспортного судна покупателя.
Почем нефть и газ для Китая?
Но вернемся к сортам.
Экспортные сорта российской нефти
Urals
Самый распространенный сорт российской нефти. До «тектонических» изменений в географической структуре российского нефтяного экспорта на него приходилось более 80% поставок. Поскольку это основной сорт, поставляемый в Европу, на которую, опять же, приходилась большая часть экспорта российской нефти в прошлом, объяснить преобладание сорта не трудно.
Сорт представляет собой смесь нефти из нескольких регионов добычи: Татарстана, Башкортостана, Ханты-Мансийского и Ямало-Ненецкого АО. Пермского края и Самарской области.
Экспортируется нефть по трубопроводу «Дружба», а также танкерами из портов Новороссийск, Приморск, Усть-Луга. На маршруты транспортировки окажет существенное влияние эмбарго на поставки российской нефти в Европу, поскольку именно в Старый Свет отправлялась большая часть нефти из упомянутых портов.
Siberian Light
ESPO
Нефть этой марки добывается в Восточной Сибири и является, как и Siberian Light легким и малосернистым сортом. Цена привязана к сорту Dubai Crude.
Сорт экспортируется преимущественно в Азию и, ранее, экспортировался в США. До порта погрузки на танкеры – порта Козьмино – нефть транспортируется по нефтепроводу Восточная Сибирь – Тихий океан (ВСТО).
Sokol
Цена нефти привязана к котировкам сорта Dubai Crude. Экспортируется нефть из порта Де-Кастри в Хабаровском крае.
ARCO
Этот сорт добывается в Арктике на шельфовых месторождениях («Приразломное»). Нефть является тяжелой и высокосернистой. Этот сорт относительно новый, впервые появившийся в 2014 году в результате разработки первого шельфового месторождения в Арктике.
Российская экономика пошла ко дну. Кремль продает нефть за копейки
Экспорт осуществляется танкерами прямо с месторождения, для чего в «неблагоприятное» время года задействуются танкеры ледового класса. Нефть поставляется преимущественно в Европу, так как хорошо подходит для глубокой переработки, для которой требуются высокотехнологичные европейские нефтеперерабатывающие заводы.
Источник: Газпром нефть
Vityaz
Экспортируется нефть этого сорта через порт Пригородное преимущественно в Азию.
Марки нефти представляют собой исторически сложившиеся параметры нефти в определенных регионах или определенных каналах продаж. Порой сорта нефти, торгуемые в определенных регионах, сами по себе определяют особенности инфраструктуры в этих регионах. Так складываются определенные нефтяные рынки, ориентированные на эти сорта.
Поэтому Европа традиционно считалась одним из главных рынков для российской нефти: инфраструктура региона, то есть НПЗ, построена и настроена для переработки российской нефти. Аналогично нефть Венесуэлы поставлялась (до санкций) преимущественно в США, а нефть Саудовской Аравии или Ирана – в Китай.
Сейчас, в связи с геополитической обстановкой, привычные рынки начинают меняться, а с ними, возможно, изменения ждут и привычные сорта нефти. Так, российскую нефть уже смешивают на НПЗ в Индии и других странах с иными сортами, получая на выходе нечто совсем иное. Кроме того, переориентация экспорта на восток, особенно в перспективе, может повлечь за собой появление новых сортов, или, по крайней мере, изменение структуры российского нефтяного экспорта по сортам. Как будет выглядеть этот процесс покажет время.
Алексей Иртюго
публикуется с: 17.07.2020
Источник: conomy.ru
Vortexa: Россия спасает глобальный нефтяной рынок, который разрушает Саудовская Аравия
Мировой глобальный рынок нефти еще не ощутил полного эффекта от дополнительного сокращения добычи сырья Россией и Саудовской Аравией. Это может привести к резкому ужесточению и взрывному росту цены на фоне дефицита, если крупнейшие в мире экспортеры черного золота будут поддерживать низкий уровень экспорта. Об этом пишет ресурс OilPrice.
Цена на нефть может превысить 100 долларов за баррель, если ее добыча останется низкой в течение продолжительного времени. А Саудовская Аравия как раз пообещала продлить сокращение добычи на 1 миллион баррелей в сутки до декабря. Такой шаг точно приведет к резкому ужесточению рынков и всем вытекающим из этого последствиям.
Впрочем, существует надежда, что ситуацию спасет Москва. Как подозревают эксперты, Россия, судя по всему, не выполняет своего обещания сократить экспорт. Сильные индикаторы спроса указывают на то, что рынок готов к ужесточению ситуации из-за получения больших объемов окольными путями. По оценкам, российский экспорт также сократился в прошлом месяце, но не настолько, как предполагалось в августе, когда было обещано Россией сократить добычу на 500 тысяч баррелей в сутки.
По оценкам Vortexa, фактическое сокращение российского экспорта составляет около 150 тысяч баррелей в сутки и только это удерживает глобальную отрасль от падения в пропасть кризиса, вызванного дисбалансом спроса и предложения. Хотя такая «балансировка» отрасли происходит за счет теневых сделок на черном рынке. При проведении операций с нефтью из РФ по официальным каналам, прогнозы и ситуация были бы другими, нежели сейчас. Выходит, что нарушая эмбарго Запада и санкции, Москва, тем не менее, спасает рынок, пока ее партнер по ОПЕК+ стремится разрушить его в угоду своим целям.
Поэтому существует вероятность того, что участники рынка не будут слишком впечатлены сокращениями Саудовской Аравией и ОПЕК+ в целом, поскольку баррели продолжают на данный момент частично поступать из РФ
— рассказал эксперт Vortexa.
Впрочем, во всем мире запасы нефти и нефтепродуктов сокращаются как на суше, так и на море (плавучих хранилищах), что снижает вероятность избежать возможного кризиса поставок. При сохранении нынешней искусственной ситуации дефицита, кризис, таким образом, неминуем.
- Использованы фотографии: pxhere.com
Источник: topcor.ru
Саудовская Аравия и Россия снижают добычу нефти. Цены пошли вверх
Алексей Белогорьев, директор по исследованиям и развитию Института энергетики и финансов прокомментировал радиостанции «Бизнес FM» причины и вероятные последствия дополнительного сокращения добычи нефти со стороны России:
«Правительство в данном случае вполне откровенно говорит о цели сокращения, и это попытка изменить динамику мировых цен на нефть, поддержать их на уровне 90 долларов за баррель или выше. Цены все время колеблются. Если отталкиваться от фундаментальных факторов, то цены могли бы и пойти вниз опять, как это уже было в первой половине года.
То, что цены держались последние недели на уровне 85-90 долларов, — это следствие именно целенаправленной политики Саудовской Аравии и России по сокращению добычи. А если бы этих мер не было, то серьезных причин для того, чтобы цены держались сейчас на таком достаточно высоком уровне, нет. Скорее более комфортным с точки зрения фундаментальных факторов был бы коридор 70-80 долларов.
При этом у России есть дополнительный стимул это делать, поскольку, как известно, Urals продается сейчас с дисконтом, и, соответственно, помимо того что Россия заинтересована в более высоких ценах на марки и на сорта, рост цен на них приводит не только к повышению цен на Urals, но, в общем-то, и даже к снижению дисконта. Такой эффект тоже наблюдается. Поэтому с точки зрения наполнения российского бюджета это вопрос действительно актуальный, и меры выглядят вполне разумными. Поэтому Минфин в таких условиях может рассчитывать на дополнительные доходы».
Источник: fief.ru