Центробанк в третий раз за год повысил ключевую ставку — до 13% годовых. Регулятор объяснил повышение тем, что инфляционное давление в российской экономике остается высоким. Кроме того, реализовались существенные проинфляционные риски: рост внутреннего спроса, который опережает возможности расширения выпуска, и летнее ослабление рубля.
— В этих условиях требуется обеспечить дополнительное ужесточение денежно-кредитных условий для ограничения масштаба отклонения инфляции вверх от цели и ее возвращения к 4% в 2024 году. Возвращение инфляции к цели и ее дальнейшая стабилизация вблизи 4% также предполагают продолжительный период поддержания жестких денежно-кредитных условий в экономике, — сообщили в ЦБ.
Согласно обновленному прогнозу Банка России, по итогам 2023 года годовая инфляция сложится в диапазоне 6,0–7,0%. С учетом проводимой денежно-кредитной политики годовая инфляция вернется к 4% в 2024 году и будет находиться вблизи 4% в дальнейшем.
Прошлое заседание по ключевой ставке пришлось проводить вне очереди — 15 августа, поскольку к тому моменту доллар превысил отметку в 100 рублей. Тогда значение ставки подняли с 8,5 до 12%. В Банке России объяснили, что такое решение принято для того, чтобы ограничить риски для ценовой стабильности.
Источник: 63.ru
Центробанк поднял ключевую ставку до 12%. Что будет с рублем, вкладами и кредитами
Регулятор повысил ключевую ставку второй раз за год и сразу на 3,5 процентных пункта. Это превзошло ожидание многих экспертов и аналитиков. О том, как ситуация будет развиваться в дальнейшем, — в материале 66.RU.
Фото: Анна Коваленко, 66.RU
Зачем нужно было повышать ключевую ставку
Курс доллара на Мосбирже 14 августа поднялся выше 100 рублей, евро — 111 рублей. Основные причины обесценивания рубля остались прежними. Это диспропорция экспорта и импорта, усилившийся отток капитала и сезонно высокий спрос на валюту у населения, связанный с периодом отпусков.
Повышение ключевой ставки ведет к тому, что торговать иностранной валютой становится менее выгодным, гораздо привлекательнее становятся рублевые депозиты. Однако, по словам зампреда Центробанка Алексея Заботкина, сейчас изменения ключевой ставки влияют на курс рубля более опосредованно, регулятор по-прежнему придерживается плавающего валютного курса. «Теперь изменение ключевой ставки в большей степени реализуется через ее воздействие на внутренний спрос, а через него на спрос на импорт и далее на курс рубля. Влияние через канал, который связан с потоками капитала, сохраняется, но в меньшей мере, чем до 2022 года», — отметил Заботкин. Повышение ключевой ставки в этом случае, считают аналитики, было очевидным решением для стабилизации ситуации. По словам начальника управления информационно-аналитического контента «БКС Мир инвестиций» Василия Карпунина, необходимо охлаждать спрос на импорт, оказывая давление на кредитование. «В случае быстрого движения доллара к отметке 100 и выше возможны усиление словесных интервенций в защиту рубля, продажи юаней из резервов, возвращение обязательной продажи валютной выручки экспортеров, усиление ограничений на отток капитала, в крайнем случае — внеочередное повышение ключевой ставки на несколько процентных пунктов», — считает главный аналитик «Совкомбанка» Михаил Васильев.
Последствия повышения ключевой ставки
Фото: скриншот 66.RU
Что будет дальше
В заявлении по итогам внеочередного заседания совета директоров осталась только базовая фраза: «Банк России будет принимать дальнейшие решения по ключевой ставке с учетом фактической и ожидаемой динамики инфляции относительно цели, процесса структурной перестройки экономики, а также оценивая риски со стороны внутренних и внешних условий и реакции на них финансовых рынков». Поэтому пока эксперты не дают прогнозов, касающихся уровня ставки в будущем. «Банк России не стал давать традиционный сигнал о будущей направленности денежно-кредитной политики, — сообщил 66.RU Игорь Додонов. — Если появятся намеки на то, что данный шаг является временным, и при стабилизации ситуации на валютном рынке Центробанк может перейти к снижению ключевой ставки».
Источник: 66.ru
ЦБ поднял ключевую ставку до 13%. Рынок ждет супер-скидки, запредельные ставки, и холодный «душ» в октябре — эксперты
ЖК «Одинцово-1»
Центробанк поднял ключевую ставку с 12 до 13%. Это уже третье повышение показателя с июля 2023 года. Еще два месяца назад «ключ» был равен 7,5%. Пока меры ЦБ не дали ожидаемого эффекта ни для снижения роста цен (плюс 4% в июле, и плюс 5,2% в августе), ни для курса рубля, ни для рынка кредитования и ипотеки, отмечают опрошенные нами эксперты.
Нацвалюта продолжает «путь на юг», а ЦБ отмечает рост закредитованности. По итогам июля и августа объемы выдачи ипотеки бьют рекорды, а в релизах лидеров ипотечного рынка мы видим, что банки только нарастили продажи. На этом фоне все опрошенные Novostroy эксперты были уверены в росте ключевой ставки. Собрали мнения, как новое решение ЦБ отразится на рынке недвижимости.
Мнения
Ярослав Баджурак, исполнительный директор финансового маркетплейса «Выберу.ру»: Наиболее остро рост ключевой ставки и «запретительные» надбавки регулятора по традиции скажутся на вторичном рынке. Сейчас средние ставки в этом ипотечном сегменте вплотную приблизились к 14%, то есть плюс 2% к ключевой.
Напомним, на «вторичку» по итогам второго квартала приходилось больше 70% от количества сделок, по данным ЦБ. Полагаем, что уже в октябре рынок ждет холодный «душ». Люди просто не будут брать дорогие кредиты по ставкам 16% и будут ждать. В этой ситуации роль «палочки выручалочки» (как и в прошлые периоды) достанется льготной ипотеке на новостройки.
Правда, программы начали «прижимать». Первый взнос увеличили с 15 до 20% и снизили на 0,5% размер субсидии банкам-кредиторам. То есть людям придётся копить больше денег на первый взнос, а дисконтов по ставкам у банков станет меньше. Льготные кредиты будут выдавать по условиям госпрограмм — 6% (семейная) и 8% (льготная).
Инсайды о судьбе льготной ипотеки добавляют неопределенности и нервозности рынку новостроек, где до 90% сделок идут по схеме льготной ипотеки. Из-за ухудшающихся условий есть риск падения потребительского спроса и в этом сегменте. Впрочем, мы как финансовый маркетплейс видим, что онлайн-спрос на ипотеку рос с апреля, хотя в течение семи месяцев оставался ниже прошлогодних данных.
Но в августе мы зафиксировали резкий всплеск количества запросов потребителей – плюс 22% к июлю. Кроме того, впервые с начала 2023 года онлайн-спрос в августе обогнал показатель года ранее. Что позволяет говорить о восстановлении потребительского спроса.
Алексей Плюта, представитель «Мегалит – Охта Групп»: При сокращении спроса, если такое возможно, падать ценам на новостройки особо некуда — инфляция и рост себестоимости материалов давят на себестоимость строительства. Поэтому при охлаждении покупательского интереса некоторые застройщики могут ввести стимулирующие акции по отдельным проектам, но не думаю, что это станет массовым явлением.
Вторичный рынок тоже попадает в зависимость от новостроек, так как чаще всего именно средства от продажи старой квартиры идут на улучшение жилищных условий, следовательно, демпинговать продавцы не будут. Да и в случае заметного смещения спроса на кажущуюся дешевле «вторичку» (что маловероятно, учитывая высокую ставку кредитования), ее цена подтянется.
Юлия Усачева, гендиректор АН «Городской риэлторский центр»: Мы уже ощущаем влияние произошедшего недавно повышения ставки. Очередной рост скажется, в первую очередь, на вторичном жилье. Шансы на продажу снизятся у продавцов менее ликвидных квартир, которые достаточно долго находятся в экспозиции на рынке. Например, у квартир с большой квадратурой.
Как правило, на покупку такого жилья люди оформляют ипотеку. А она станет еще менее доступной, потому что высокие ставки выливаются в высокие ежемесячные платежи, которые среднестатистической семье сложно выплачивать. Поэтому те, кому очень важно продать свою «вторичку», будут, скорее всего, идти на уступки по цене.
Рынок новостроек не ощутит роста ключевой ставки, потому что льготные ипотечные программы на первичное жилье пока никто не отменял. Действует и ипотека с господдержкой, и семейная ипотека. Многие приобретают новостройку с использованием именно этих инструментов.
Чтобы быть в курсе главных новостей рынка недвижимости подписывайтесь на наш телеграм-канал.
Источник: www.novostroy.ru